概述

动量绝对值指标策略是基于Tushar Chande开发的动量指标CMO的改进版本。该策略通过计算价格的绝对动量值,判断市场目前是否处于超买或超卖状态,以捕捉市场中期的价格波动。

策略原理

该策略的核心指标是经过改进的CMO指标,称为AbsCMO。AbsCMO的计算公式为:

            
            
            
AbsCMO =  abs(100 * (最新收盘价 - Length周期前的收盘价) / (Length周期内价格波动绝对值的简单移动平均 * Length))

其中,Length代表平均期间长度。AbsCMO值区间为0至100。该指标结合了动量方向性和强度 monumentality,能清晰判断市场中期趋势和超买超卖区域。

当AbsCMO上穿指定的上轨(默认70)时,表示市场步入超买,做空;当AbsCMO下穿指定的下轨(默认20)时,表示市场步入超卖,做多。

优势分析

与其他动量指标相比,AbsCMO指标具有如下优势:

1. 反映价格绝对动量,判断市场中期趋势更加准确;
2. 结合方向性和强度,识别超买超卖更为明确;
3. 限定范围在0-100,更适合多个品种之间比较;
4. 对于短期剧烈波动不敏感,反应市场中期趋势;
5. 可自定义参数,适应性强。

风险分析

该策略主要存在以下风险:

1. 中期指标,对短期波动反应不够灵敏;
2. 默认参数可能不适合全部品种,需要优化;
3. 长期持仓可能带来较大的回撤。

可以通过适当缩短持仓周期,优化参数,或与其他指标组合使用来减少风险。

优化方向

该策略可从以下几个方面进行优化:

1. 优化AbsCMO的参数,适应更多品种;
2. 结合其他指标过滤假信号;
3. 制定止损和止盈规则,控制风险;
4. 结合深度学习等技术寻找更佳入场点。

总结

动量绝对值指标策略整体来说是一个比较实用的中期交易策略。它反应价格中期绝对动量特性,判断市场中期趋势的判断力较强。但该策略对短期剧烈波动不敏感,存在一定的风险。通过参数优化、指标过滤、止损机制等进一步完善,可以使该策略的实盘表现更加稳定可靠。