1.1 जानिए क्या है क्वांटिफाइड लेनदेन, प्रोग्रामेटिक लेनदेन।

हम जानते हैं कि क्वांटिफाइड ट्रेडिंग, प्रोग्रामेटिक ट्रेडिंग क्या है।

• अवधारणा

मात्रात्मक लेन-देन का अर्थ है कि उन्नत गणितीय मॉडल के विकल्प के रूप में व्यक्तिपरक निर्णय लेना, कंप्यूटर तकनीक का उपयोग करना जो विशाल ऐतिहासिक डेटा से अत्यधिक लाभ के लिए बहु-प्रभावी घटनाओं का चयन करता है, जिससे निवेशकों की भावनाओं के उतार-चढ़ाव का प्रभाव बहुत कम हो जाता है और बाजार में अत्यधिक उन्माद या निराशा की स्थिति में तर्कहीन निवेश निर्णय लेने से बचा जाता है।

• विशेषताएं

मात्रात्मक निवेश और पारंपरिक गुणात्मक निवेश मूल रूप से समान हैं, दोनों ही बाजार में अप्रभावी या कम प्रभावी होने के सैद्धांतिक आधार पर आधारित हैं। दोनों में अंतर यह है कि मात्रात्मक निवेश प्रबंधन गुणात्मक विचारों का एक मात्रात्मक अनुप्रयोग है।

• 1. अनुशासन. मॉडल के परिचालन के परिणामों के आधार पर निर्णय लेना, न कि भावनाओं के आधार पर। अनुशासन मानव स्वभाव में कमजोरी जैसे लालच, भय और भाग्यवादी मानसिकता को नियंत्रित करने के साथ-साथ संज्ञानात्मक विकारों को दूर करने और ट्रैक करने में सक्षम है।

• 2. प्रणालीगत; विशेष रूप से तीन-स्तरीय; पहला बहुस्तरीय है, जिसमें बड़े पैमाने पर परिसंपत्तियों का विनियोजन, उद्योग का चयन और विशिष्ट परिसंपत्तियों का चयन तीन स्तरों पर मॉडल शामिल हैं; दूसरा बहुआयामी है, जहां मात्रात्मक निवेश के मूल विचारों में मैक्रो-चक्र, बाजार संरचना, मूल्यांकन, विकास, लाभ गुणवत्ता, विश्लेषक लाभ अनुमान, बाजार की भावना आदि के कई दृष्टिकोण शामिल हैं; तीसरा बहुआयामी है, जो भारी मात्रा में डेटा का प्रबंधन करता है।

• 3. लाभप्रद विचारधारा. मात्रात्मक निवेश, गलत मूल्य निर्धारण और गलत मूल्यांकन के अवसरों को पूरी तरह से और व्यवस्थित रूप से स्कैन करके, मूल्य निर्धारण में गड़बड़ी का पता लगाता है, और अंडरवैल्यूएटेड संपत्ति खरीदने और उच्च मूल्य वाली संपत्ति बेचने से लाभ कमाता है।

• 4. जीतने की संभावनाएं। पहला, मात्रात्मक निवेश जो ऐतिहासिक डेटा से संभावित दोहराव के नियमों को लगातार निकालता है और उनका उपयोग करता है; दूसरा, जो एक समूह की संपत्ति पर निर्भर करता है, न कि एक एकल संपत्ति पर।

• परिमाण रणनीति

मात्रात्मक रणनीति का अर्थ है कंप्यूटर का उपयोग एक उपकरण के रूप में करना, एक निश्चित तर्क के माध्यम से विश्लेषण, निर्णय और निर्णय लेने के लिए; मात्रात्मक रणनीति स्वचालित रूप से या मैन्युअल रूप से निष्पादित की जा सकती है। एक पूर्ण मात्रा रणनीति में क्या शामिल है? एक पूर्ण रणनीति में इनपुट, रणनीति प्रसंस्करण तर्क और आउटपुट शामिल होने की आवश्यकता होती है; रणनीति प्रसंस्करण तर्क में स्टॉक चयन, समय, स्थिति प्रबंधन और स्टॉप-ऑफ-लॉस जैसे कारकों को ध्यान में रखना आवश्यक होता है।

• शेयर चुनें क्वांटिफाइड ऑप्शंस एक निश्चित निवेश पोर्टफोलियो का चयन करने का एक मात्रात्मक तरीका है, जिसमें यह उम्मीद की जाती है कि इस तरह के पोर्टफोलियो को बड़े पैमाने पर निवेश रिटर्न मिलेगा। आम तौर पर ऑप्शंस में बहु-कारक ऑप्शंस, उद्योग रोटेशन ऑप्शंस, ट्रेंड ट्रैकिंग ऑप्शंस आदि शामिल हैं।

  • 1 बहु-कारक विकल्प बहु-कारक शेयरों का चयन सबसे क्लासिक स्टॉक चयन पद्धति है, जिसमें एक श्रृंखला के कारकों (जैसे कि बाजार विपणन दर, बाजार शुद्धता दर, बाजार बिक्री दर आदि) का चयन किया जाता है, जो इन कारकों को पूरा करते हैं, उन्हें खरीदा जाता है, और जो संतुष्ट नहीं होते हैं, उन्हें बेचा जाता है। उदाहरण के लिए, बफेट जैसे मूल्य निवेशक कम पीई वाले शेयरों को खरीदते हैं और पीई लौटने पर शेयर बेचते हैं।
  • 2 स्टाइल घुमावदार स्टॉक स्टाइल रोटेशन ऑप्शन स्टॉक में निवेश करने के लिए स्टाइल स्टाइल की विशेषता का उपयोग किया जाता है, बाजार एक समय में बड़े सेट शेयरों को पसंद करता है और एक समय में छोटे सेट शेयरों को पसंद करता है, यदि बाजार में स्विच की पसंद के नियम को खोजा जाता है और शैली परिवर्तन में प्रारंभिक हस्तक्षेप किया जाता है, तो बड़ी कमाई हो सकती है।
  • 3 उद्योग के लिए आवर्ती शेयर कुछ उद्योग शुरू होने के बाद अन्य उद्योगों का अनुसरण करना शुरू हो जाता है। इन नियमों का पालन करके, हम पूर्व की शुरुआत के बाद उत्तरार्द्ध को खरीद सकते हैं और उच्च लाभ प्राप्त कर सकते हैं, विभिन्न मैक्रोइकॉनॉमिक चरणों और मौद्रिक नीतियों के तहत विभिन्न विशेषताओं वाले उद्योगों की आवर्ती विशेषताएं उत्पन्न हो सकती हैं।
  • 4 धन प्रवाह पूंजी प्रवाह का अर्थ है शेयरों की चाल का आकलन करने के लिए धन के प्रवाह का उपयोग करना। बफेट ने कहा है कि शेयर बाजार अल्पकालिक में एक मतदान मशीन है, और दीर्घकालिक में एक वजन मशीन है। अल्पकालिक निवेशकों का व्यापार एक मतदान है, और तथाकथित वोट, धन है। यदि धन प्रवाह होता है, तो शेयर ऊपर जाना चाहिए, यदि धन प्रवाह होता है, तो शेयर नीचे जाना चाहिए। इसलिए पूंजी प्रवाह के आधार पर एक उपयुक्त निवेश रणनीति बनाई जा सकती है।
  • 5 गति रिवर्स विकल्प गतिशीलता रिवर्स स्टॉक विकल्प निवेशकों के निवेश व्यवहार की विशेषताओं का लाभ उठाते हुए निवेश पोर्टफोलियो का निर्माण है। सोरोस के तथाकथित एंटीबॉडी सिद्धांत में जोर दिया गया है कि कीमतों में वृद्धि का सकारात्मक प्रतिक्रिया प्रभाव निवेशकों को खरीदना जारी रखने के लिए प्रेरित करता है, जो गतिशीलता विकल्प का मूल आधार है। गतिशीलता प्रभाव है कि पिछले मजबूत अवधि में स्टॉक कुछ समय के लिए मजबूत बने रहना जारी है। जब सकारात्मक प्रतिक्रिया एक स्थिर चरण तक पहुंच जाती है, तो कीमतें गिर जाती हैं, और इस तरह के वातावरण में एक प्रति-विशेषता होती है, यानी पिछले समय में कमजोर स्टॉक, जो भविष्य में कुछ समय के लिए मजबूत हो जाता है।
  • 6 ट्रेंड ट्रैकिंग रणनीतियाँ जब शेयर की कीमतें ऊपर की ओर बढ़ रही हैं और नीचे की ओर बढ़ रही हैं, तो यह मूल रूप से एक चकमा देने की रणनीति है, कई बाजारों में झुंड के उपयोग के कारण अधिक रुझान है, यदि नुकसान पर नियंत्रण किया जा सकता है, तो लंबी अवधि में अतिरिक्त लाभ प्राप्त किया जा सकता है।

• चुनने का समय मात्रात्मक विकल्प का अर्थ होता है कि एक मात्रात्मक तरीके से खरीद और बिक्री का निर्धारण किया जाता है। यदि निर्णय ऊपर है, तो खरीदें; यदि निर्णय नीचे है, तो बेचें; यदि निर्णय उतार-चढ़ाव है, तो ऊपर और नीचे खींचें। आम तौर पर उपयोग किए जाने वाले समय का चयन करने के तरीके हैंः प्रवृत्ति को मात्रात्मक रूप से चुनना, बाजार की भावना को मात्रात्मक रूप से चुनना, प्रभावी धन को मात्रात्मक रूप से चुनना, एसवीएम को मात्रात्मक रूप से चुनना आदि।

• स्थिति प्रबंधन पोजीशन मैनेजमेंट एक ऐसी तकनीक है, जिसमें आप किसी स्टॉक पोर्टफोलियो में निवेश करने का निर्णय लेते हैं, यह तय करते हैं कि कैसे लॉट इन और लॉट आउट को रोकना है। आम तौर पर उपयोग किए जाने वाले पदोन्नति प्रबंधन के तरीके हैंः पाइपलेट पदोन्नति प्रबंधन, आयताकार पदोन्नति प्रबंधन, पिरामिड पदोन्नति प्रबंधन आदि।

• रोकथाम रोकना, जैसा कि नाम से पता चलता है, लाभ प्राप्त करने के लिए समय पर बिक्री करना; रोकना, शेयरों के नुकसान के समय समय पर शेयरों को बेचना, ताकि अधिक नुकसान से बचा जा सके। समय पर रोकना और नुकसान को रोकना स्थिर लाभ प्राप्त करने का एक प्रभावी तरीका है।

• रणनीतियों का जीवन चक्र एक रणनीति अक्सर कई चरणों से गुजरती है जैसे कि विचार, कार्यान्वयन, परीक्षण, संचालन और विफलता।

• विचार पैदा करना कोई भी व्यक्ति किसी भी समय एक रणनीतिक विचार के साथ आ सकता है, जो अपने निवेश अनुभव पर आधारित हो सकता है, या दूसरों के सफल अनुभव पर आधारित हो सकता है।

• कार्यान्वयन रणनीति रणनीति के कार्यान्वयन के लिए विचार उत्पन्न करने के लिए सबसे बड़ा छलांग है, रणनीति के कार्यान्वयन के लिए ऊपर उल्लेख किया गया है के संदर्भ में किया जा सकता है क्या एक पूर्ण मात्रात्मक रणनीति में शामिल है?

• जांच की रणनीति रणनीतियों को लागू करने के बाद, ऐतिहासिक डेटा के माध्यम से पुनरीक्षण और एनालॉग लेनदेन की जांच की आवश्यकता होती है, जो कि वास्तविक समय से पहले एक महत्वपूर्ण कड़ी है, गुणवत्तापूर्ण रणनीतियों को छानने और खराब रणनीतियों को बाहर निकालने के लिए।

• वास्तविक लेनदेन बाजार की जांच की रणनीति की प्रभावशीलता के माध्यम से जोखिम उठाने और लाभ कमाने के लिए धन का निवेश करें।

• रणनीति विफल बाजार बदलता रहता है और रणनीति की प्रभावशीलता पर वास्तविक समय में निगरानी की आवश्यकता होती है, और एक बार रणनीति विफल हो जाती है, तो रणनीति को समय पर रोकना या रणनीति को और अनुकूलित करना आवश्यक होता है।

• संभावित जोखिम संपादक

  मात्रात्मक लेनदेन आम तौर पर बड़े पैमाने पर डेटा सिमुलेशन परीक्षण और एनालॉग ऑपरेशन जैसे साधनों के माध्यम से परीक्षण किया जाता है, और जोखिम को कम करने और लाभ को अधिकतम करने के लिए कुछ जोखिम प्रबंधन एल्गोरिदम के अनुसार स्थिति और धन विनियोजन किया जाता है, लेकिन अक्सर कुछ संभावित जोखिम भी होते हैं, जिनमें शामिल हैंः

• 1. ऐतिहासिक डेटा की पूर्णता; बाजार डेटा की अपूर्णता के कारण मॉडल बाजार डेटा से मेल नहीं खा सकता है; बाजार डेटा की शैली में परिवर्तन हो सकता है और मॉडल विफल हो सकता है, जैसे कि लेनदेन की तरलता, मूल्य उतार-चढ़ाव की सीमा, मूल्य उतार-चढ़ाव की आवृत्ति आदि, जो वर्तमान में मात्रा में लेनदेन को दूर करना मुश्किल है।

• 2। मॉडल डिजाइन में स्थिति और धन के विनियोजन पर विचार नहीं किया गया है, सुरक्षित जोखिम आकलन और रोकथाम के बिना, जो धन, स्थिति और मॉडल के असंगत होने का कारण बन सकता है, और ब्लास्ट हादसा हो सकता है।

• 3. नेटवर्क आउटेज, हार्डवेयर की खराबी भी मात्रात्मक लेनदेन को प्रभावित कर सकती है;[1]

• 4. समान मॉडल प्रतिस्पर्धी लेन-देन के कारण जोखिम पैदा करते हैं।

• 5. एकल निवेश की विविधता के कारण अप्रत्याशित जोखिम।

  क्वांटिफाइड ट्रेडों के संभावित जोखिमों से बचने या कम करने के लिए, रणनीतियाँ शामिल हैंः ऐतिहासिक डेटा की अखंडता सुनिश्चित करना; ऑनलाइन मॉडल पैरामीटर को समायोजित करना; ऑनलाइन मॉडल प्रकार चुनना; ऑनलाइन जोखिम निगरानी और बचाना आदि।

स्रोत बाउडाटा