वास्तव में, पिछली कीमतों का भविष्य पर कोई प्रभाव नहीं पड़ता

मैं अपने व्यापारिक अनुभव के बारे में बात कर रहा हूं, मैं वित्त में नहीं आया था, मैं गणित-विशिष्ट कंप्यूटर में था, मैंने एक हानिकारक कहानी सुनी थी, जिसने कई पीढ़ियों को नुकसान पहुंचाया। इस आदमी का नाम एडवर्ड सोरप है, और वह बहुत प्रसिद्ध है, और वह एक गणितज्ञ था, लेकिन वह जुआ खेलने का शौकीन था जब वह 10 साल का था, लेकिन वह बहुत ही बुद्धिमान था, और वह गणित में प्रोफेसर बन गया, और यह बहुत ही शानदार है, लेकिन वह प्रोफेसर बन गया और फिर उसने गणित का बहुत अच्छा अध्ययन नहीं किया, और वह जुआ खेलने का भी अध्ययन कर रहा था, और उसने विभिन्न प्रकार के जुआ खेलने के संभावित परिणामों का अध्ययन किया, और पाया कि ज्यादातर जुआ खेलने के परिणाम लगभग 48 से 49% के बीच होते हैं। चित्र 1

क्यों? क्योंकि अगर जुआ की जीत की दर 50 प्रतिशत से अधिक है, तो लॉ ऑफ़ मैट्रिक्स के अनुसार यह एक कैसीनो है, कैसीनो निश्चित रूप से आपको पैसे नहीं देगा, कैसीनो निश्चित रूप से आपको पैसे खो देगा। यदि आपकी जीत की दर बहुत कम है, तो यह खेल 45 प्रतिशत से नीचे नहीं जा सकता है, इसलिए एक अच्छा कैसीनो गेम 48 से 49 प्रतिशत के बीच जीत की दर को नियंत्रित करना चाहिए, मैं आपको आशाजनक महसूस करने के लिए बूढ़ा कर दूंगा, लेकिन लंबे समय तक आप हमेशा हार जाएंगे। अंत में उन्होंने दुनिया में मौजूद लगभग सभी कैसीनो की समस्याओं का विश्लेषण किया और एक अन्य गणितज्ञ के प्रभाव से, मोंटे कार्लो शब्द अब वित्त जगत में प्रसिद्ध है, जिसका अर्थ है कि सभी रास्ते एक बार फिर से आज़माए जाते हैं, यह मूल रूप से एक कैसीनो का नाम है। इससे पहले एक गणितज्ञ ने मोंटे कार्लो में सभी नंबरों के आने की संभावनाओं की गणना की थी, और अंत में उन्होंने पाया कि पूरे मोंटे कार्लो में 8 नंबरों के आने की संभावनाएं समान नहीं थीं, क्योंकि उस समय के रोल मुख्य रूप से बढ़ई के हाथों से बने थे, और इसकी बहुत सटीकता की गारंटी नहीं थी। उन्होंने पूरे मोंटे कार्लो में 8 रोल की संभावनाओं का वितरण पाया कि यह समस्याग्रस्त था, उन्होंने 8 लोगों को काम पर रखा और इस समस्याग्रस्त रोल पर लगातार दांव लगाया, और रातोंरात 1 मिलियन डॉलर से अधिक कमाए, जो उस समय 100 मिलियन डॉलर से अधिक था, जो अब लगभग 100 मिलियन डॉलर के बराबर है, और अंत में उन्हें मोंटे कार्लो से निकाल दिया गया। चित्र 2

सॉप को इस बात में विशेष दिलचस्पी थी और उन्होंने आधुनिक कैसीनो की समस्या पर शोध करना शुरू कर दिया। आधुनिक कैसीनो के रूसी टर्नओवर को डिजिटल रूप से औद्योगिक रूप से परिष्कृत किया गया था, लेकिन उन्होंने पाया कि नियमों में एक समस्या थी, और उन्होंने अंततः पाया कि एक खेल जिसे 21 अंक कहा जाता है वास्तव में एक उच्च जीतने की संभावना है, यानी, अगर हम पत्तों को देखते हैं, तो हम पाएंगे कि एक निश्चित समय में जीतने की संभावना लगभग 56% तक बढ़ सकती है, और वह कैसीनो को हरा सकता है। और जब उन्होंने इस विधि को खोजा, तो उन्होंने इस पूरी एल्गोरिथ्म और विचार को एक गणितीय लेख में लिखा, और उस गणितीय लेख का नाम था, “21 अंक के लिए 21 अंक के लिए” और आप सोच सकते हैं कि एक गणितीय लेख का शीर्षक “21 अंक के लिए” था, और फिर इसे अमेरिकन मैथमैटिक्स एसोसिएशन को सौंप दिया गया था। लेकिन जब यह पूरा एल्गोरिथ्म सामने आया, तो इसमें एक घातक खामी थी, और भले ही हमारे पास 50% से अधिक जीतने की संभावना थी, लेकिन हम अभी भी खुद को आश्वस्त नहीं कर पाए थे, क्यों? चित्र 3

यदि आप भाग्यशाली नहीं हैं, तो आप हार जाते हैं, और आपने लॉ ऑफ़ द लॉड के काम करने का इंतजार नहीं किया है, तो आपका पैसा समाप्त हो गया है, क्या करें? उदाहरण के लिए, मेरे पास अब एक मिलियन डॉलर हैं, और मैं हर बार $ 200,000 का दांव लगाता हूं, मेरी जीत की संभावना 56% है, लेकिन मैं लगातार 5 बार गलत हूं तो क्या करें? वास्तव में लॉ ऑफ़ द लॉड के काम करने का इंतजार नहीं किया है, तो प्रकाश खो दिया है, मैं टेबल छोड़ देता हूं, आप दांव लगाना जारी नहीं रख सकते, यह वायदा के समान है। हालांकि हमारे पास एक ट्रेडिंग सिस्टम है जिसमें 60% की सफलता दर बहुत अधिक है, लेकिन अगर आप लगातार असफल हो जाते हैं, तो हो सकता है कि आप अपनी स्थिति को तोड़ दें, शायद आप अपनी मानसिकता को तोड़ नहीं सकते। वास्तव में, उनके पास उच्च जीत की स्थिति में भी, मुनाफे के वितरण की समस्या का समाधान करने का कोई तरीका नहीं है, जब तक कि आपके पास असीमित पूंजी न हो, आप हर बार दांव लगाने के लिए समान संख्या में हैं, हजारों या लाखों बार अभ्यास करते हैं, और इसी तरह के बड़े संख्या के नियम काम करते हैं। आप पैसा कमा सकते हैं, लेकिन वास्तव में, कोई भी असीमित पूंजी नहीं रखता है, इसलिए यह इस समस्या से जूझ रहा है। एक बोतल की बोतल के साथ क्या करना है? खोजो हे भगवान, गणित के महान भगवान आप विज्ञान और प्रौद्योगिकी के लोगों को डौ शैनन को जानना चाहिए, उस समय सामान्य रूप से भगवान थे, हम कंप्यूटर के लोग उनकी बहुत प्रशंसा करते थे। सोप ने 21 अंक के साथ फैनन को पाया और कहा कि वह इस अतिरिक्त निधि के वितरण की समस्या को कैसे हल करेगा। गणित के एक ताई के रूप में, शैनन ने इस तरह के हास्यास्पद युवा गणितज्ञों को 21 अंक के साथ फैनन के साथ गणित के निबंध को देखने के बाद, आधे दिन सोचा और फिर दरवाजा बंद कर दिया, उन्होंने जुआ खेलने के मुद्दे पर एक महीने का अध्ययन किया।

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शैनन को शायद कुछ हफ़्ते लग गए और उन्होंने इस पैसे के बंटवारे की समस्या को हल नहीं किया, और फिर अचानक शैनन द्वारा संचालित एक लैब में शैनन को मिला, जिसका नाम है बुम्बल लैब, जिसमें एक बहुत ही युवा प्रयोगात्मक शोधकर्ता था, जिसका नाम कैली था, वह भी एक बहुत ही गलत सवाल पर काम कर रहा था, अगर हमारे पास एक अंदरूनी सूत्र है जो आज मेजर लीग फुटबॉल के अंदरूनी सूत्र को जानता है, लेकिन अंदरूनी सूत्र की सटीकता सीमित है, तो हम स्पोर्ट्स लॉटरी कैसे खरीद सकते हैं, गणितज्ञों के रूप में बहुत अलग है जैसा कि हमने सोचा था, कैली ने एक तरीका निकाला।

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उन्होंने निष्कर्ष निकाला कि अगर हम जानते हैं कि एक दांव में जीतने और हारने की संभावना B है, और हम जानते हैं कि हमारी जीत की संभावना P है, और Q हमारी हारने की संभावना है, यानी 1 minus P, तो हर बार जब हम दांव लगाते हैं, तो यह F होना चाहिए, यह एक अनुपात है जो कैली के सूत्र के अनुसार गणितीय रूप से यह साबित करता है कि आपके पैसे कभी खत्म नहीं होंगे और आपकी पूंजी हमेशा सबसे तेज़ी से बढ़ेगी। मैंने कैली के सूत्र को मोंटे कार्लो के तरीके से आजमाया, और अंत में बाजार में उपलब्ध सभी सार्वजनिक धन वितरण विधियों का उपयोग किया, और 1000 वें अभ्यास के बाद, कैली के सूत्र के दांव लगाने के तरीके या धन वितरण के तरीके, किसी भी अन्य दांव लगाने के तरीकों की तुलना में कई गुना अधिक हैं, और कैली के सूत्र स्वयं यह तय कर सकते हैं कि आपका धन कभी समाप्त नहीं होगा, और यह गणितीय रूप से सख्ती से सिद्ध किया जा सकता है। शैनन एक गणितज्ञ थे, इसलिए वह व्यक्तिगत रूप से भाग लेने में बहुत अच्छे नहीं थे, सोप ने अपने घर में कैली फार्मूला को तेजी से और आसानी से हल करने के लिए खुद को प्रशिक्षित किया। एक सप्ताह के बाद, उन्होंने पाया कि वे कैली फार्मूला को बहुत तेजी से हल कर रहे थे, और शाम को वेगास गए थे। उस रात लाखों डॉलर जीते, अगले दिन उन्होंने फिर से कोशिश की और फिर लाखों डॉलर जीते, तीसरे दिन उन्होंने एक और कैसीनो में कोशिश की और फिर लाखों डॉलर जीते, उन्होंने पाया कि यह खेल खत्म हो गया है, इसलिए उन्होंने एक किताब लिखी, जिसका नाम है कि कैसीनो के मालिकों को कैसे हराया जाए, जो उस साल उत्तरी अमेरिका में सबसे ज्यादा बिकने वाली किताब बन गई। यह किताब विस्तार से बताती है कि कैसे एक खामी का उपयोग किया जा सकता है ताकि कैसीनो के अंदर की धनराशि को घर ले जाया जा सके, यह किताब बहुत अच्छी तरह से बिक गई, कि बाद में उन्हें अंडरवर्ल्ड द्वारा पकड़ा गया, क्योंकि कैसीनो में बहुत सारी घटनाएं थीं, जिसमें लोगों को जहर दिया गया था, और हत्या की गई थी, उन्होंने महसूस किया कि जीवन को दांव पर लगाकर पैसे कमाना जारी रखना आवश्यक नहीं था। वह सोच रहा था कि क्या कोई ऐसा स्थान है जहां मैं वॉल स्ट्रीट पर खेल सकता हूं, और वह वॉल स्ट्रीट पर गया। वॉल स्ट्रीट के बाद वह वॉल स्ट्रीट के लिए एक बार फिर से काम करना शुरू कर दिया, और अंत में वह पाया कि परिवर्तनीय ऋण arbitrage एक उच्च लाभप्रदता है, दांव या कैली सूत्र का उपयोग करें, वह एक हैज फंड का गठन किया, कैली सूत्र के लिए परिवर्तनीय ऋण arbitrage, उस वर्ष अपने हैज फंड के प्रदर्शन वॉल स्ट्रीट पर सबसे अच्छा बन गया, और उसके बाद वह किताब लिखा है कि कैनवस जीतने के लिए बाजार कैनवस, जो उस वर्ष उत्तरी अमेरिका में सबसे ज्यादा बिकने वाली किताब बन गया. वह गणित में कैसीनो को तोड़ दिया, और फिर वित्तीय में गणित में तोड़ दिया, वह महसूस किया कि यह लगभग था, वह वापस गणित के लिए काम करने के लिए चला गया. मैं एक बार सोचा था कि एक सकारात्मक पूर्वानुमान प्रणाली, उच्च लाभप्रदता के साथ कैली सूत्र के साथ अनंत लाभप्रदता है, उस साल मैं भी कोशिश की थी. लेकिन यह पीछे एक बड़ी समस्या है. जैसा कि आप सभी जानते हैं, जब मैं सट्टेबाजी के बारे में बात कर रहा था, तो मुझे कई प्रकार के तंत्रों के बारे में पता चला, जैसे कि वेव थ्योरी, बिल विलियम्स, आदि, और चूंकि मैं इसके बारे में उत्सुक था, मैंने अपने आप को अराजकता गणित के बारे में फिर से पढ़ा, और निष्कर्ष निकाला कि अराजकता ट्रेडिंग सिस्टम का अराजकता गणित से कोई लेना-देना नहीं है। मैंने अपने आप को व्यवस्थित रूप से दर्शनशास्त्र का अध्ययन किया है, और मैंने पाया है कि एक अवधारणा जो सभी को होनी चाहिए वह है प्रमाणिकता। मैं आपको एक बहुत ही प्रसिद्ध चीज़ दिखाने जा रहा हूँ, जो कि कार्सैगन गैरेज में एक लोमड़ी है, और यह दर्शनशास्त्र के इतिहास में एक प्रसिद्ध उदाहरण है। कार्ल सैगन ने घोषणा की कि अब मेरे घर की गैरेज में एक ऐसा अजगर है जो आग उगलता है, क्या आप विश्वास करेंगे?

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मुझे यकीन नहीं है, हम कहते हैं कि गैरेज का दरवाजा खोलने वाले ने हमें एक ड्रैगन दिया है, मैंने कभी ड्रैगन नहीं देखा है, मैं इसे देखना चाहता हूं। बहुत खेद है, यह एक अदृश्य ड्रैगन है, आप इसे खोलने पर भी नहीं देख सकते हैं, और फिर उन्होंने कहा कि वास्तव में, यह केवल मेरे द्वारा देखा गया था। यह कहानी हम सभी को अच्छी तरह से पता है, क्या आपने यह नहीं कहा कि यह आग उगलता है? क्षमा करें, आग उगलना ठंडा है, इसलिए यदि आप इसे उगलते हैं, तो आप इसे महसूस नहीं कर सकते हैं, लेकिन फिर भी मेरा ड्रैगन वास्तव में मौजूद है, यह छिपा हुआ है। मैं गैरेज में गया और इस ड्रैगन को पेंट किया, और यह सब कुछ है, है ना? उन्होंने कहा, ‘माफ करना, बहुत खेद है, मेरा ड्रैगन पेंट से अछूता है, इसलिए आप इसे नहीं देख सकते हैं,’ उन्होंने कहा, ‘लेकिन मेरा विश्वास करो, यह वास्तव में मौजूद है। जो लोग अनुमान लगाते हैं, वे इसके बारे में जानते होंगे।’ सबसे अजीब बात यह है कि रसेल ने इस अपूर्ण सिद्धांत को एक दृष्टांत के साथ पूरी तरह से खारिज कर दिया, उन्होंने कहा कि अगर मैं कहता हूं कि मंगल ग्रह और पृथ्वी की कक्षा में एक एल्यूमीनियम चाय का एक गुच्छा उड़ रहा है, तो यह तांबा नहीं है, यह एल्यूमीनियम नहीं है, यह एल्यूमीनियम है, क्योंकि चाय का गुच्छा बहुत छोटा है, और सबसे शक्तिशाली दूरबीन भी इसे नहीं देख सकते हैं, इसलिए कोई भी मेरे दावे को अस्वीकार नहीं कर सकता है, कोई भी मुझे अस्वीकार नहीं कर सकता है। यह बहुत छोटा है, यह अदृश्य है, और आप यह नहीं कह सकते कि यह मौजूद नहीं है, है ना? आप मुझे इसके अस्तित्व को साबित करने दें, क्षमा करें, कोई रास्ता नहीं है, आप मुझे भी अस्वीकार करने का कोई तरीका नहीं है।

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इन सिद्धांतों को आम तौर पर कहा जाता है कि वे अप्रामाणिक हैं। मेरा विचार है कि अप्रामाणिक सिद्धांत सभी अप्रामाणिक हैं, कोई मतलब नहीं है, हालांकि यह बहुत मजबूत दिखता है, यह कार्ल सागन के ड्रैगन के साथ वास्तव में एक मतलब है। बाजार में ऐसी बहुत सी चीजें हैं, जो सोने के 12 महल के परिवर्तनों को दर्शाती हैं, आंदोलन एक ही बाहरी प्रदर्शन है, विश्वास करने वाले बहुत सारे लोग हैं, सड़कें अक्सर दोहराती हैं, और फिर एक ढेर पुरातनता का पता लगाती हैं। दुर्भाग्य से मैंने प्राचीन ग्रंथों का अध्ययन किया है, आमतौर पर तर्क तर्कहीन हैं, इसलिए अप्रामाणिक सिद्धांत सभी अप्रामाणिक हैं।

मैंने उनके सिद्धांतों के बारे में बहुत कुछ सीखा है, और उनके सिद्धांतों के बारे में जो तकनीक है, वह बहुत ही नीरस है, और उनके सिद्धांतों के बारे में जो कुछ भी कहा गया है, उसके बारे में कुछ भी नहीं कहा गया है। गणित का मतलब क्या है जब मैं गणित की योजना बना रहा हूं और मैं सभी मौलिक विश्लेषण प्रणालियों का उपयोग कर रहा हूं जो कि मिथ्या हो सकते हैं? उदाहरण के लिए, मेरे पास कुछ संसाधन हैं, मैं इसे अधिकतम करने के लिए कैसे उपयोग कर सकता हूं, मैंने गणित नहीं सीखा है, मैं इसे अनुभव के आधार पर संचालित कर सकता हूं, यह वास्तव में परिचालन नियोजन में एक निश्चित है, मैं परिचालन नियोजन के गणितीय नियोजन सूत्रों की एक श्रृंखला के माध्यम से अपने संसाधनों को अधिकतम कर सकता हूं, मैं सभी उपलब्ध तकनीकों का विश्लेषण कर सकता हूं, जो कि इतिहास में कम से कम 50% से अधिक प्रदर्शन करते हैं, सभी परिचालन नियोजन पर आधारित हैं, और मैं इस तरह की एक प्रणाली का उत्पादन कर सकता हूं।

मुझे जो भी मिल सकता है वह एक विश्वसनीय ऐतिहासिक मूल्य है मैंने इसे पूरी तरह से वापस परीक्षण किया है, और आपको इसे बाजार पर किसी भी ट्रेडिंग सिस्टम के साथ तुलना करने की आवश्यकता नहीं है, क्योंकि अगर यह वापस परीक्षण किया जाता है तो कोई भी इसे बेहतर नहीं कर सकता है, जैसे कि केली सूत्र का उपयोग करना, कोई भी धन आवंटन योजना केली सूत्र से बेहतर नहीं हो सकती है, शिपिंग फोरम के भीतर रैखिक योजना सबसे अच्छा संसाधन आवंटन विधि है जिसे गणितीय रूप से सख्ती से साबित किया जा सकता है। इस प्रकार के धन के लिए हमारे पास एक शब्द है जो एक कोटिंग शीट पर चिपकाया गया है, यह बहुत ही सरल है, और यह वह मॉडल है जो मैंने इस चीज़ के साथ शुरू में बनाया था। इस तालिका में मुख्य परिवर्तन यह है कि इसकी सीमाओं को तोड़ दिया गया है, यह है कि बाजार पर सभी प्रमाणित झूठे तकनीकी संकेतक की जानकारी को तोड़ने की योजना बनाई गई है। धन के आकार के अनुसार, मैंने केली प्रणाली का उपयोग क्यों नहीं किया? क्योंकि जब मैंने कैली सूत्र का उपयोग किया, तो सॉफ्टवेयर ने सीमाओं को तोड़ने में सक्षम था।

और फिर जब मैं इस ट्रेडिंग सिस्टम को ऑन-द-स्क्रीन चलाता हूं, और यह पैसा कमाता है, तो यह एक बड़ी वापसी है जो कभी नहीं हो सकती थी। यह एक ऐसी स्थिति है जिसमें यह प्रणाली नहीं होनी चाहिए थी। मैं बार-बार सोचता हूं कि इस प्रणाली के साथ क्या गलत है? मैंने कौन सी पूर्वधारणाओं का उपयोग किया है?

मैं सोच रहा था कि क्या मैंने कुछ परिकल्पनाओं का उपयोग किया है, मैंने केवल एक चीज की परिकल्पना की है, कि तकनीकी संकेतक उपयोगी हैं, यह मेरी एकमात्र परिकल्पना है, और चूंकि इस परिकल्पना के बाद सभी कदम गलत नहीं हैं, इसलिए मैंने इसके मूल विश्वास को हिला देना शुरू कर दिया है।

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मैं एक तंत्रिका तंत्र के एक एल्गोरिथ्म का उपयोग करता हूं, जो सिद्धांत रूप में किसी भी फ़ंक्शन के करीब पहुंच सकता है, इसका क्या मतलब है? अगर कुछ चर एबीसीडी के कारण होता है, तो एबीसीडी का संबंध कैसे होता है, मुझे वास्तविक तरीके की जानकारी की आवश्यकता नहीं है, मैं इसे एल्गोरिथ्म में फेंक देता हूं, मैं फ़ंक्शन प्राप्त कर सकता हूं। यदि परिणाम आर एबीसीडीई के किसी भी कारक के कारण होता है, तो इसका संबंध है, पहले वैज्ञानिकों ने प्रयोग किया था, जैसे कि न्यूटन मैकेनिक्स के प्रयोग, मैंने इसे एक दो न्यूटन बल दिया, और फिर घर्षण गुणांक क्या है, यह कितनी दूर चल सकता है, चलो अनुमान लगाएं कि यह बल गति और द्रव्यमान के बीच संबंध है। हर कोई अनुमान लगाने का तरीका अलग है, आप अनुमान लगाते हैं कि फ़ंक्शन है और फिर प्रयोग करते हैं, और फिर जांच करते हैं, और फिर जांच करते हैं, और फिर जांच करते हैं, और फिर जांच करते हैं, और फिर जांच करते हैं, और फिर जांच करते हैं, और फिर जांच करते हैं। और फिर मैं इसे सभी तकनीकी विश्लेषण डेटा देता हूं, और यह भविष्य की कीमतों के साथ तंत्रिका नेटवर्क के भीतर संबंध पकड़ता है, और यह बहुत कठिन और उत्कृष्ट प्रोग्रामिंग करता है।

यह बहुत ही चौंकाने वाली बात है कि अतीत की कीमतों का भविष्य पर कोई प्रभाव नहीं पड़ता है, जो तकनीकी विश्लेषण करने वाले लोगों के लिए एक बहरापन है, जो मुझे शुरू में लगता था, कि आप अतीत की कीमतों का उपयोग भविष्य की कीमतों का अनुमान लगाने के लिए करते हैं, जो सभी तकनीकी संकेतकों की पूर्वधारणा है। चाहे वह तकनीकी संकेतक झूठा है या नहीं, यह उनकी सामान्य पूर्वधारणा है, जो लगभग स्पष्ट नहीं है। यह आपको बताता है कि अतीत की कीमतें भविष्य के लिए मार्गदर्शक हैं। लेकिन न्यूरोनल नेटवर्क की बार-बार छानबीन करने के बाद, मैंने निष्कर्ष निकाला कि इससे कोई फर्क नहीं पड़ता, और मेरा विश्वदृष्टि टूट गया। मैं एक सवाल के बारे में सोच रहा था कि क्या तकनीकी संकेतक का जादुई संयोजन अभी तक नहीं मिला है, या ऐतिहासिक अनुभव संकेतक स्वयं ही अपर्याप्त है, क्योंकि सभी तकनीकी संकेतक ऐतिहासिक अनुभव संकेतक हैं। मैंने अपनी धारणा को एक परत और एक परत नीचे धकेल दिया, और यह पता चला कि क्या तकनीकी संकेतक स्वयं समस्याग्रस्त थे, या ऐतिहासिक अनुभव संकेतक गलत थे, यह गणित का सवाल नहीं था, मैंने कुछ समय के लिए दर्शनशास्त्र का अध्ययन किया।

सभी दिन के लिए क्वांटिटेटिव फाइनेंशियल इंफॉर्मेशन रीडिंग से साभार