양적 거래의 10가지 주요 함정을 밝혀내다

• 1. 가격 절도 만약 거래 전략이 신호가 터지기 전의 가격을 이용해서 거래를 하도록 요구한다면, 거래 전략에는 도용 가격 문제가 있다. 도용 가격으로 발신된 거래 신호는 사라지지 않지만, 당신은 이 신호를 이용해서 거래를 할 기회가 없다. 예를 들어, 신호는 당일 종결 가격이 전날의 최고 가격보다 높다면, 당일 개시 가격을 이용해서 구매를 하도록 제안할 수 있다. 개시 가격에서 거래는 거의 불가능해졌다. 많은 사람들이 도용 가격의 위험성을 과소 평가할 수 있습니다. 사실, 고정 점의 도용 가격은 원래의 자본 곡선에 마이너스 직선을 겹치는 것과 같습니다. 예를 들어, 주식 지수에서 매 거래마다 1 점의 도용 가격을 가정하면, 현재까지 2000 개의 거래된 모델은 1의 순이익을 안정화합니다.*300*2000*2 = 120만 아래의 두 도표는 주식 지수 5분 연속 계약 차트에서 테스트 한 쌍평선 모델의 거래 수익률 곡선 (재측 시간 2014년 1월 1일 ~ 2014년 6월 16일) 이다. 도표 1은 도용된 전략이다. 즉, 상위 k 라인 상에 평균 라인 포크가 나타나면, 현재 k 라인 최저 가격으로 구매하고, 죽은 포크는 현재 k 라인 최고 가격으로 판매한다. 도표 2는 도용되지 않은 전략이다.

도표 1. 도매 전략 도표 2. 도매하지 않은 전략

• 2 미래 함수 거래 전략에 미래 함수가 포함되어 있다면, 실행 후의 기능은, 어느 날 발생한 거래 신호는 일정 시간이 지나면 사라지고, 그 후 다른 위치에서 동일한 또는 다른 신호가 나타날 수 있다. 이러한 상황이 발생하는 이유는, 기능이 신호를 발산하는지 여부를 판단할 때, 어떤 신호를 발산하는지 판단할 때, 미래의 미확인 행태 정보를 이용하기 때문이다. 예를 들어, 현재 기둥 선에 여전히 파동하는 종식 가격이 신호를 유발하는지 판단하는 데 사용된다면, 이 함수는 미래 함수이다. 이러한 종류의 함수를 사용하는 모델은, 매우 높은 성공률을 나타낼 수 있으며, 전형적인 마사지 포탄이다. 많은 플랫폼에서 쓰이는 지그자그 지표는 실제로 미래 함수입니다. 아래의 두 그래프는 황금의 5분 연속 계약 차트에서 테스트 한 쌍평평선 모델의 거래 수익 손실 곡선 (재검사 기간은 2014년 1월 1일부터 2014년 6월 16일까지) 이다. 그림 3은 미래 함수를 포함하는 전략이다. 즉, 현재 k 라인에서 평균 라인 포크가 발생하면, 현재 k 라인 오픈 가격으로 구매하고, 죽은 포크는 판매한다. 그림 4는 미래 함수를 포함하지 않는 전략이다. 즉, 상위 k 라인에서 평균 라인 포크가 발생하면, 현재 k 라인 오픈 가격으로 구매하고, 죽은 포크는 판매한다.

도 3. 전략에는 미래 함수 포함 도 4. 전략에는 미래 함수가 포함되지 않는다

• 1. 수료료 전략을 테스트할 때, 시작 수수료를 제외하면, 자본 곡선이 큰 차이를 만들 수 있으며, 심지어 수수료를 제외한 수익 전략도 시작 수수료를 계산한 후 손실을 초래할 수 있습니다. 수수료는 원래의 자본 곡선 위에 마이너스 기울기를 가진 직선을 겹쳐서 ((각 거래가 고정 된 경우)) 에 해당합니다.
• 1. 미끄러짐 슬라이드 포인트는 입점점과 거래점점 사이의 차이를 의미한다. 슬라이드 포인트는 네트워크 지연, 거래 플랫폼의 불안정성, 거래상황의 급격한 변동, 시장의 용량이 충분하지 않은 상황 등으로 인해 발생할 수 있으며, 피할 수 없는 상황이기 때문에 슬라이드 포인트는 자격을 갖춘 거래 전략이 충분히 고려해야 할 요소입니다. 따라서 거래 전략에서 슬라이드 번호를 0으로 설정하면 자본 곡선은 0이 아닌 동일한 슬라이드 번호가있는 전략보다 우수합니다. 슬라이드 포인트와 수수료가 전략의 자금 곡선에 미치는 영향은 비슷하다. 아래의 두 도표는 필자가 5분 연속 계약의 구리 구리 도표에 테스트한 쌍평평선 모형의 거래 수익률 곡선이다. (재검사 기간은 2014년 1월 1일부터 2014년 6월 16일까지) 도표 5는 수수료와 슬라이드 포인트가 0이 되는 전략이다. 도표 6는 2.5%%의 수수료와 2개의 슬라이드 포인트를 설정한 전략이다.

도 5. 수료와 슬라이드 포인트 모두 0 도 6. 수료 2.5%%, 슬라이드 포인트 2 점프

• 다섯째, 지수 계약 어떤 전략적 회귀의 계약은 지수 계약이며, 지수 계약은 그 품종의 모든 계약의 가중 평균을 사용하여 생성되며, 그 가격과 주력 연속 계약의 차이는 회귀의 자본 곡선을 비현실적으로 만듭니다. 예를 들어, 특정 계약의 단기 급격한 변동은 지수 계약에 의해 평평하게됩니다. 또는, 달이 먼 계약의 수치가 높아지고, 달이 가까운 계약의 기본 차이는 더 커지고, 월이 이동할 때, 달이 먼 계약의 무게가 증가함에 따라 지수 계약에 돌풍이 발생할 수 있으며, 실제로는 존재하지 않습니다. 또는, 실제 운영에서 재고 이동은 지수 계약에 대한 지불이 필요하지 않은 기본 차이의 비용을 초래할 수 있습니다. 아래의 두 개의 그래프는 필자가 5분 연속 계약에 대한 코스피 인덱스 계약과 코스피 인덱스 계약에 대해 테스트 한 해수욕 거래 시스템의 거래 손실 곡선 그래프입니다. (회귀 시기는 2014년 1월 1일부터 2014년 6월 17일까지이며, 변수는 최적화되었습니다.) 그림 7은 코스피 인덱스 계약의 거래 손실 곡선입니다. 그림 8은 코스피 인덱스 계약의 거래 손실 곡선입니다. 그림 7의 곡선은 분명히 더 평평하고 최종적으로 더 우수한 성능을 보인다는 것을 알 수 있습니다.

도 7. 코퍼 인덱스 계약 도 8. 코퍼 연속 계약

• 6. 지나친 최적화 어떤 전략은 자본 곡선을 발표하기 전에 지나치게 최적화 될 수 있습니다. 지나치게 최적화 된 방법은 여러 가지가 있습니다. 예를 들어, 전략 거래자는 특정 시점 또는 짧은 시점에 대해 변수를 최적화 한 다음 시점의 대응 자본 곡선을 조립하여 더 뛰어난 성과를 낸 자본 곡선을 얻을 수 있습니다. 또는, 전략 거래자는 과거 몇 가지 나쁜 성과를 낸 거래 날을 지정하여 거래하지 않습니다. 또는, 전략 거래자는 과거의 행태를 지나치게 조정하지만 이러한 조정 방법은 미래에 적합하지 않다고 생각하지 않습니다. 곡선 적합성은 우리가 과거의 움직임을 설명하는 데 도움이되어 미래의 움직임을 추론할 수 있습니다. 그러나, 전략 거래자가 트렌드에 대해 과다 적합성을 수행하면, 전략은 과거의 트렌드에 대한 해석이 매우 훌륭할 수 있지만, 미래의 트렌드에 대한 해석은 거의 확실합니다. 다음 두 개의 도표는 적절한 곡선 적합성과 과잉의 곡선 적합성을 설명합니다.

도 9. 적절히 적합 도 10. 지나치게 적합

• 7 시장의 규모 더 큰 자본 규모를 운반하는 전략의 경우, 시장 용량 문제를 충분히 고려하지 않으면 거래 결과가 예상과 큰 편차로 이어질 수 있습니다. 예를 들어, 폭락과 유동성이 중단되면, 큰 자본은 종종 거래하기가 어렵습니다. 이것은 전략 재검토시 고려하기 어렵습니다. 또는 실제 품종의 시장 용량이 제한되어 있으며, 큰 단위 모두 지정된 가격으로 거래 할 수 없습니다. 아래의 그림은 아스팔트 주력 계약 1409의 6월 17일 거래 도표입니다. 아스팔트 시장의 용량이 매우 작고, 때로는 몇 분 동안 거래가 이루어지지 않아 아스팔트에 적용되는 거래 전략은 지정된 가격에 따라 거래하기가 어렵습니다.

도 11. 아스프라이트 1409 디스플레이

• 8 샘플이 너무 적습니다. 어떤 전략들은 짧은 기간에 적용되어서 샘플이 너무 적어서 전략의 효과를 충분히 보여주지 못합니다. 이 전략들은 더 긴 기간에 투자 곡선이 잘 작동하지 않습니다.

• 아홉째, 신호가 너무 적습니다. 일부 전략은 더 긴 시간 동안 테스트되었지만 거래 신호가 거의 발생하지 않았습니다. 이러한 전략이 미래에 안정적으로 작동하는지 여부는 지켜봐야 할 것입니다. 예를 들어, 일선 차트에 적용 된 전략은 더 긴 기간 동안 조사해야합니다.

• 10 적용 범위가 좁다 어떤 전략은 더 긴 기간, 또는 더 많은 품종 또는 시장을 커버하지만, 단지 하나의 유형의 상황을 커버합니다 (예를 들어, 더 긴 시간 동안의 큰 시장). 이러한 전략은 매우 다른 시장 상황에 직면했을 때 크게 달라질 수 있습니다. 예를 들어 ?? 주식시장 실전-정확한 매매점 기법 대전 ?? 이 2007년 말에 완성된 책으로 2008년 5월 1일에 출판되었다. 책에 있는 주식 전략 (주식만이 더 많은 전략을 한다) 의 재검토 성공률은 90%를 넘었다. 그러나 실제로는, 이런 큰 황소 시장에서, 더 많은 전략을 하면 누구나 돈을 벌 수 있다. 그러나 이 책이 출판된 후 황소 시장은 이미 끝났고, 책에 있는 수십 개의 전략은 자연적으로 2008년 이후의 만만치 않은 곰 시장과 흔들림에 대처할 수 없었다.

링크: http://bbs.pinggu.org/thread-3454457-1-1.html