포지션 증가 전략의 정량적 분석

먼저, 가격의 변동이 무작위로 돌아다니는 것을 상상해보세요 (아래의 그래프에서, 유명인사의 이차 트리그를 참조하십시오): B0은 시작점이며, 대응되는 가격은 10원이다. B0에서 10원 가격으로 포지션을 개설한다. 포지션을 개설한 후, 가격은 50%의 확률로 10원에서 11원까지 올라간다. 그리고 50%의 확률로 9원까지 내려간다.

U1점을 도달한 후, 가격은 마찬가지로 50%의 확률로 11달러에서 12달러로 올라간다 (U2점을 도달한 후), 50%의 확률로 10달러로 내려간다 (B1점을 도달한 후)… 따라서, 쉽게 계산할 수 있는 것은, B0점에 위치를 개시하면, 부수 또는 공백을 두더라도, 기대 수익은 0이므로, 이는 시간이 충분히 길어지면, 거래자는 최대 보증금만 할 수 있다는 것을 의미한다.

• 1, 0이익을 기대할 때, 부채를 올리는 것은 쓸모가 없습니다. 예를 들어, B0에서 1개의 더 많은 손을 열었다고 가정하자.

  • (1) 우세한 피라미드 예를 들어, 가격이 D1으로 내려간다면 상자를 상쇄하고, U1으로 올라간다면 0.5을 상쇄합니다. 이런 상향 피라미드의 상쇄의 기대 수익은 다음과 같이 계산할 수 있습니다. 확률 1:50%의 확률로 D1로 떨어지고, 1달러의 손실을 입습니다. 확률이 50%이기 때문에, 50%의 수익을 기대합니다.

  확률 2:50%의 확률로 U1로 올라갈 수 있습니다. 확률 2.1: 50%의 확률로 B1로 떨어지고, 0.5달러의 손실을 입습니다. 왜냐하면 확률은 [[:50]]%2=25%이기 때문에, 기대 수익은 25% × [[:-0.5]]=-0.125입니다. 확률 2.2: 50%의 확률로 U2가 총 2.5달러를 벌고 25%의 확률로 25% × 3 = 0.625을 얻을 수 있습니다.

  그래서, 전체 예상 수익 = -0.5-0.125 0.625 = 0, 여전히 0이다.

  • (2) 역동 피라미드 예를 들어, 가격이 U1로 올라간다면, 상장; 가격이 D1로 내려간다면, 상장 2… 확률 1:50%의 확률로 U1이 1달러를 벌고, 50%의 확률로 50%의 확률로 1달러를 벌고, 50%의 확률로 1달러를 벌고,

  확률 2:50%의 확률로 D1으로 떨어지면서 2번의 포지션, 포지션 이후: 확률 2.1:50%의 확률로 B1이 수익을 내고, 2달러를 벌어들일 확률은 50%) 2=25%이므로, 25%×2=0.5의 수익을 기대할 수 있다. 확률 2.2: 50%의 확률로 D2로 떨어지고, 총 손실이 4달러, 확률이 25%이기 때문에, 25%의 수익을 기대합니다.

  그래서 전체 예상 수익은 0.5 0.5-1=0, 또는 0

• 2. 우세한 가축과 역동적인 가축의 특성

“이런 일이 벌어진다면, 우리는 더 많은 돈을 벌 수 있을 것이다.

• (1) 순환상 부가가치

  

  “이미, 이 모든 것은 좋은 성질과 나쁜 성질을 가지고 있습니다”.

  1. 손실을 조절하면서도 수익을 늘리는 것이 좋다는 것 왜냐하면, 만약 부가가치를 실현하려면, 첫 번째 포지션은 반드시 가벼운 포지션이어야 하기 때문이다. 예를 들어, 5번의 부가가치를 미리 계획하면, 같은 규모의 부가가치 하에서, 자금을 5개로 나누고, 위의 그림의 B0에서 더 많은 자금을 투입하면 20%밖에 안된다. 따라서, 가격이 D1으로 떨어지면, 비록 하락률은 10%이지만, 총 자금은 2%밖에 안된다. 그러나 가격이 U3로 올라갈 수 있다면, U1와 U2 두 곳에서는 각각 같은 규모의 부가가치가 이루어지며, 총 자금 수익률은 약 12%를 달성한다. 이렇게 한 번 성공하면 6번의 실패를 휩쓸 수 있다.

  2. 나쁜 점은, 상향상승이 수익성있는 거래의 횟수를 크게 줄일 수 있다는 것입니다. 예를 들어, 위의 그림의 가정에 따라, 가설을 사용하지 않고 B0에서 더 많이 구매하면, 평균적으로 1000번 중 500번이 수익성이 있으며, 가격은 U1에 올라간다.

  그러나, 우세한 입장을 취한 후, 같은 규모의 입장을 가정하면, B0에서 더 많은 1 손을 구입한 후, 평균적으로 1000 번 중 500 번은 가격이 U1로 올라갑니다. U1에서 같은 규모의 입장을 1 손 후에: 이 500 번 중 평균 250 번은 D2로 돌아갑니다. 가격이 단지 10 달러로 돌아왔지만, U1에서 1 손을 입장했기 때문에, 전체적으로 1 달러를 잃습니다.

  또 평균 250번은 U2로 올라갈 것이고, 규칙에 따라 U2에서 1번의 입장을 계속할 것이다. 두 번째 입장을 올린 후: 평균 125번은 D3로 떨어질 것이다. 이 때 B0에서 개시된 입장은 1원 이득이지만, U2에서 추가된 입장은 1원 손실이므로, 전체적으로 평정일 뿐이다. 또 평균 125번은 U3로 올라갈 것이며, 만약 두 번째 입장을 유지한다면, 전체적으로 6원 이득을 달성할 수 있다.

  이렇게, 우세한 포지션으로 인해 손실 거래의 비율이 75%로 증가하고, 12.5%의 거래가 평준화 될 수 있으며, 12.5%의 거래만이 수익을 얻을 수 있습니다. 다른 관점에서 볼 때, 포지션이 없으면 가격이 상승하면 수익을 얻을 수 있습니다. 그러나 우세한 포지션 이후, 여기서 분석한 바와 같이, 수익을 얻기 위해 가격이 적어도 3 회 연속으로 상승해야합니다. 2 회 연속으로 상승하면 평준화 될 수 있습니다.

  거래 과정에서, 중지 손실을 사용하면 거래의 성공률을 줄이고 거래자의 정신에 마찰을 초래할 수 있습니다. 그러나, 상향 가축 방법을 사용하면, 수익 거래의 비율이 감소하는 비율은 상향 손실보다 훨씬 많으며 거래자의 정신에 더 큰 마찰을 초래할 수 있습니다. 내가 언급한 중단 손실에 관한 예제에서, 최대 22 번 연속으로 손실을 입었습니다.

  그래서, 종종 어떤 사람들이 이윤 거래의 횟수가 30%에 도달 할 수 있다고 말하는 것을 볼 수 있습니다.이렇게 말하는 사람들은 거의 상향 가축 방법을 사용하는 것이 확실합니다. 상향 가축 방법을 사용하는 경우, 이윤 거래의 횟수가 30%에 도달 할 수 있습니다.

  따라서, 상향상승의 방법을 적용하려면 거래 품종의 상승과 하락의 공간을 미리 추정해야 한다. 최소한은 공간이 3번 이상의 상승을 수용할 수 있을 때만 진입해야 한다.

  물론, 등 규모의 순차적인 증가가 수익률을 너무 크게 떨어뜨릴 수 있기 때문에, 긍정적인 피라미드 증가가 있기 때문에, 매번의 증가가 이전보다 작다. 여기까지 보면, 긍정적인 피라미드 증가는 단지 일종의 하락에 불과하다는 것을 쉽게 이해할 수 있다. 수익률의 일부를 포기함으로써 수익률을 높이고, 심리적 압력을 낮추는 것이다.

• (2) 역동성 증가 역동적 인 저축에는 좋은 성질과 나쁜 성질이 있습니다.

  

  1. 좋은 것은 수익을 크게 올릴 수 있다. 위 그림과 같은 규모의 역동적인 포지션의 방법은 B0에서 1개의 더 많은 손을 열고, 평균 1000번의 500번의 회전이 U1로 올라 1원의 수익을 얻습니다.

  또 500번은 D1으로 떨어진다. D1에서 역전투가 1번, 이후: 500번 중 평균 250번이 U2로 올라갔지만, 가격이 다시 시작점으로 돌아왔지만, D1에서 추가된 포지션은 1원씩의 수익을 가져오고, D1에서 추가된 포지션을 평행하여 포지션 비용을 10원에서 9원으로 낮출 수 있다. 다른 250번은 D2로 내려갔고, 1번은 계속 내려갔고, 그 다음에는:

  이 중 평균 125번이 U3로 올라갔는데, 이 때 B0의 지점은 1원씩 손실되지만, D2의 지점은 1원씩 이득을 가져오며, 전체적으로 평정할 수 있다. 이 때 D1과 D2의 2손 지점을 평정하면, 지분 비용을 10원에서 9원까지 줄일 수 있다. 얼마나 좋습니까! 역동적인 지분 증가가 있는 이 특성, 실제로는 평가할 가치가 있다.

  그러나 125번의 하락이 D3로 이어지자, 가격이 3원밖에 떨어지지 않았지만, 총손실은 6원까지 늘어났다.

  따라서 역자 가설을 사용하면 수익률을 원래의 50%에서 75%로 올릴 수 있으며, 12.5%의 경우 평준화 할 수 있으며, 12.5%의 경우만 손실이 발생할 수 있습니다.

  만약 이윤의 비율을 계속 높이고 싶다면, 두 배나 더 높은 피라미드 상장을 적용하고, 가격이 떨어질 때마다, 포지션을 1배나 더 높여서, 적어도 이윤의 비율을 90% 이상으로 끌어올릴 수 있습니다. 손실이 완전히 작은 확률의 사건으로 바뀌도록하십시오. 그러나 비용은 손실이 발생하면 파괴입니다.

  1. 나쁜 점은 손실이 발생하지 않는 것입니다. 손실이 발생하면 큰 손실입니다. 이것은 많은 거래자와 마찬가지로 평소에 좋은 성적을 내고 있지만, 재앙이 발생하면 큰 재앙입니다.

• 3. 부진 또는 부진?

더 많은 사람들은 생존을 위험에 빠뜨리지 않기 때문에 우여곡절을 추천할 것입니다. 그러나 앞서 말한 것처럼, 여기서 가정된 기대 수익이 0인 예에서 우여곡절을 증가시키거나, 부진을 증가시키거나, 결국에는 돈을 벌 수 없습니다. 따라서 우여곡절은 우선 거래의 이익과 손실 분포를 변화시키는 기술입니다. 우여곡절과 부진이 증가하는 것은 각각 길고 짧습니다.

군사법상 용병은 동시, 상시의 이익을 추구한다. 가축은 유행 거래에서 자금을 사용하는 방법으로서, 용병과 마찬가지로, 사용되더라도 동시, 상시의 조건을 고려해야 하며, 어떤 조건에서도 상향 또는 역향으로 눈을 감아서는 안 된다. 예를 들어, 역향 가축은 앞서 언급한 바와 같이 거래의 수익 횟수를 크게 증가시킬 수 있으며, 손실을 소수 확률 사건으로 압축 할 수있는 절대적인 능력을 가지고 있다.

문제는 압축된 손실이 레퍼런스와 같다는 점입니다. 한 번 실패하면 손실이 치명적인 방식으로 폭발할 것입니다. 그러나 레퍼런스가 반발하려면 단단한 평면이 있어야합니다. 모래에서 레퍼런스를 압축하면 레퍼런스가 반발 할 기회가 없습니다. 이것이 지리 효과를 빌려주는 것입니다.

간단히 말하자면, 최대 1 달러의 하락 공간을 2 단위로 나누고, 0.5 달러마다 역동적 인수점으로 나누고, 동시에 자본을 3 개로 나누고, 현재 가격에 1 개의 자본을 투자하고, 0.5 달러의 하락에 1 개의 인수점으로, 0.5 달러의 반동에 1 개의 인수점을 평평하게합니다. 모든 것이 적절하게 배치 된 후, 가격이 어떻게 변하든 안정적으로 돈을 벌 수 있습니다.

여기까지 이야기하면, 우세한 장비를 장착하는 것이 공격전을 치는 것과 같고, 역동적인 장비를 장착하는 것은 방어전을 치는 것과 같다는 것을 느낄 수 있을 것이다. 공격전을 잘 치려면, 자연적으로 공격할 수 있는 큰 공간이 있어야 한다. 방어전을 잘 치려면, 지리적인 조건이 있어야 한다. 공격이든, 방어이든, 먼저 전장의 조건을 검토해야 한다.

물론 가장 이상적인 것은 공격할 수 있는 거대한 공간이 앞쪽에 있고, 뒷면에는 견고한 지리가 의지할 수 있는 그런 절단점을 찾을 수 있다는 것입니다. 그래서 대세가 좋지 않더라도, 여전히 지리에 의존하여 저항을 줄이고 서서히 힘을 축적 할 수 있습니다. 대세가 따뜻해지면, 자신도 방어에서 병력이 강해져 있으며, 역전력 가축에서 우전력 가축으로 쉽게 전환하여 방어에서 공격으로 전환 할 수 있습니다. 그래서, 다시 생각해보면, 양쪽의 공격방식과 방어방식 모두 전지전투의 전술이다.

처음에는 초기 포지션으로 진입점을 선택하고, 그 포지션에서 출발하거나, 계층적으로 추진하거나, 비단 저항한다. 이 두 가지 방식은, 한 경기를 끝내기 위해, 모두 시간이 오래 걸리고, 또한 많은 자금을 요구한다. 따라서, 이 두 가지 방식은, 먼저 전장의 조건을 검토하고, 공격할 수 있고, 물러날 수 있는 초기 포장을 선택하고, 그 다음에는 천재와 지리를 고려하여, 병력을 신중하게 배치하고, 병력 파견 계획을 수립한다.

• ### 4. 얼마나 많은 배당을 해야 할까요?

상향상승의 설계는 위의 예에서 이미 설명되어 있는데, 상향상승에 대해서는 다음과 같은 예제를 고려한다. 가장 앞의 이중 트리그램을 사용해도 되지만, 이제 가설로 바꾸면 각 노드에서 상승의 확률과 하락의 확률은 여전히 50%이지만 상승할 때 1원 상승하고 하락할 때 0.5원 감소한다. 이런 식으로 기대수익은 0.25이 된다. 이런 식으로 변경된 목적은 기대수익을 긍정적으로 만들기 위해서이다. 왜냐하면 기대수익이 0이라면, 어쨌든 수익을 얻을 수 없기 때문에, 이렇게 하면 부수익의 효과가 보이지 않는다. 기대수익이 긍정적이기 때문에 부수익의 효과가 나타난다.

간편하게 보기 위해, 또는 등 규모의 가증의 방법을 채택한다. 아래의 그림은 등 규모의 순차 가증의 다양한 가증 횟수에 대응하는 예상 수익을 보여줍니다.

명백히, 상향상승을 더 많이 할수록, 더 높은 수익을 기대한다. 이것은 시장에서 널리 퍼져있는 말을 증명한다. 즉, 한 번 상향상승을 채택하면, 가장 좋은 선택은, 추세가 계속되는 한, 멈추지 말고, 계속 하향을 밟는 것이다. 황강을 굳게 잡지 못하면 심장이 죽지 않고, 관이 떨어지지 않는 것을 보지 않고, 계속 추세가 역전되는 것을 계속 추가하십시오. 가격이 천국으로 오거나 지옥으로 떨어질 수 있을 때까지, 지위는 천국이나 지옥으로 계속 추가되어야하며, 결코 중단되지 않습니다.

그러나, 이 도표에서도, 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른 가파른

또한, 자금의 양이 제한적이기 때문에, 상환대상자를 사용하는 습관은 거의 반드시 보증금 거래를 해야 한다. 보증금 거래만이 상환대상자가 이자를 지불하지 않고도 계속적으로 자금의 흐름을 유지할 수 있도록 하기 때문이다.

• ### 5. 가증법의 자금 곡선

이 도표는 HYC의 어떤 순차적 가축화 방법을 적용하여 생성된 자본 성장 곡선이다. 이 곡선은 매우 전형적입니다. 자본의 성장 과정은, 먼저 긴 연속적인 느린 하락으로, 그 다음 갑자기 한 번 또는 몇 번 큰 수익이 나타나 자본 수준을 새로운 높이로 끌어 올리고, 그 다음에는 긴 연속적인 하락 과정, 그 다음 갑자기 다시 한 번 큰 수익이 나타나 자본이 더 높은 높이로 올라갑니다. …이 자본 곡선은 모든 사람이 쉽게 받아들이지 않습니다.

위와 같은 분석에 따르면, 수량 거래에서 위와 같은 가축 방법을 사용하는 경우, 그 효과에 대한 사전 합리적인 평가가 이루어져야 한다.

개인 공장에서 찍은 사진