Gambaran Keseluruhan

Strategi ini mengenal pasti arah aliran dengan menggabungkan Indikator Pergerakan Arah (DMI) dan Purata Bergerak untuk menghasilkan isyarat beli dan jual. Apabila DMI menunjukkan pasaran memasuki keadaan berarah dan Purata Bergerak mengesahkan arah aliran, strategi akan menjana isyarat dagangan.

Prinsip Strategi

Strategi ini terutamanya berdasarkan dua indikator:

1. DMI merangkumi DMI+ dan DMI-, digunakan untuk mengenal pasti kewujudan dan arah aliran. Apabila DMI+ lebih tinggi daripada DMI-, ia menunjukkan arah aliran menaik; apabila DMI- lebih tinggi daripada DMI+, ia menunjukkan arah aliran menurun.

2. Purata Bergerak, biasanya menggunakan purata 15 hingga 50 hari, digunakan untuk menilai arah aliran harga. Apabila harga berada di atas (di bawah) Purata Bergerak, ia menunjukkan arah aliran menaik (menurun).

Strategi mula-mula mengira DMI+, DMI- dan Purata Bergerak. Apabila DMI menunjukkan keadaan berarah (DMI+ lebih tinggi daripada DMI- atau DMI- lebih tinggi daripada DMI+) dan pada masa yang sama Purata Bergerak juga mengesahkan arah aliran tersebut, maka isyarat dagangan dihasilkan. Secara khusus:

• Apabila DMI+ menembusi ke atas DMI- dan harga menembusi ke atas Purata Bergerak, posisi panjang (long) dibuka;
• Apabila DMI- menembusi ke atas DMI+ dan harga menembusi ke bawah Purata Bergerak, posisi pendek (short) dibuka.

Strategi ini juga menyertakan pilihan input songsangan. Apabila songsangan diaktifkan, isyarat beli dan jual akan diterbalikkan.

Analisis Kelebihan

Strategi yang menggabungkan indikator arah (trend-following) dan indikator arah aliran (trend) ini boleh meningkatkan kebolehpercayaan isyarat, memanfaatkan kelebihan kedua-dua indikator untuk saling melengkapi.

Kelebihan DMI ialah ia dapat mengenal pasti kewujudan arah aliran dengan cepat. Manakala Purata Bergerak boleh menapis sebahagian hingar dan mengesahkan arah aliran. Gabungan kedua-duanya membolehkan kemasukan awal ke dalam pasaran apabila aliran terbentuk, sambil mengelakkan terperangkap dalam pasaran tanpa arah yang jelas.

Selain itu, strategi ini menambah pilihan songsangan, membolehkan dagangan mengikut arah aliran atau berlawanan arah aliran mengikut keperluan. Ini meningkatkan fleksibiliti strategi.

Analisis Risiko

Strategi ini mempunyai risiko utama berikut:

1. Semasa peralihan arah aliran, mungkin terdapat isyarat palsu yang menyebabkan kerugian. Ini memerlukan pelarasan parameter atau penetapan henti rugi untuk mengawal risiko.

2. Pembentukan arah aliran memerlukan masa, di mana strategi mudah terganggu oleh turun naik harga dan menghasilkan isyarat palsu. Tempoh parameter DMI dan Purata Bergerak boleh dilaraskan untuk menapis hingar ini.

3. Dagangan songsang menghadapi risiko kerugian yang semakin besar akibat menentang arah aliran. Apabila mengaktifkan songsangan, perlu mengawal nisbah kerugian setiap dagangan, atau menggunakan henti rugi bergerak untuk mengunci sebahagian keuntungan.

4. Parameter perlu dioptimumkan semula untuk instrumen dan jangka masa yang berbeza. Menyalin parameter secara terus untuk instrumen atau jangka masa lain mungkin tidak memberikan kesan yang baik.

Arah Pengoptimuman

Strategi ini boleh dioptimumkan dari beberapa aspek berikut:

1. Menguji parameter tempoh Purata Bergerak yang berbeza untuk mencari gabungan parameter terbaik yang menghubungkan peralihan aliran.

2. Menguji parameter tempoh pelicinan DMI untuk menapis hingar pembalikan jangka pendek yang muncul dalam aliran.

3. Menilai perbezaan prestasi antara pilihan songsangan dan dagangan mengikut arah aliran lalai dalam ujian sejarah, memilih pilihan yang lebih baik.

4. Menambah strategi henti rugi, seperti henti rugi bergerak, henti rugi masa, henti rugi penembusan, untuk mengawal kerugian setiap dagangan.

5. Menilai kesan pengoptimuman parameter pada instrumen dan jangka masa yang berbeza, mengoptimumkan gabungan parameter.

6. Menggabungkan indikator lain untuk penapisan, seperti Indeks Kekuatan Relatif (RSI), untuk mengelakkan isyarat palsu pada titik ekstrem tempatan.

Kesimpulan

Strategi ini menggabungkan kelebihan indikator arah DMI dan Purata Bergerak, membolehkan kemasukan awal ke dalam pasaran apabila aliran terbentuk, dan mengelakkan terperangkap dalam pasaran berombak. Pilihan dagangan songsang juga menambah fleksibiliti strategi. Dengan pengoptimuman parameter, henti rugi dan gabungan dengan indikator lain, kestabilan strategi dapat dipertingkatkan lagi. Walau bagaimanapun, perlu diingat bahawa kesesuaian parameter perlu diuji semula untuk instrumen dan jangka masa yang berbeza.