Gambaran Keseluruhan

Strategi Pusat Semakan Tinggi-Rendah ialah strategi mengikuti arah aliran (trend following). Idea utamanya ialah mengira harga pertengahan antara harga tertinggi dan harga terendah dalam tempoh tertentu yang lalu sebagai harga asas, kemudian berdasarkan harga asas ini digabungkan dengan turun naik (volatiliti) untuk menentukan zon buka posisi dan zon tutup posisi. Apabila harga memasuki zon buka posisi, beli (buka posisi panjang); apabila harga memasuki zon tutup posisi, tutup posisi.

Prinsip Strategi

Strategi ini dilaksanakan melalui langkah-langkah berikut:

1. Kira harga tertinggi h dan harga terendah l dalam tempoh lookback_length yang lalu, dan gunakan EMA untuk melicinkannya.
2. Kira harga pertengahan center antara harga tertinggi dan harga terendah sebagai harga asas.
3. Kira turun naik vola berdasarkan ATR dan pengganda ATR.
4. Kira zon buka posisi upper dan zon tutup posisi lower berdasarkan center dan vola.
5. Apabila harga price menembusi upper ke atas, buka posisi panjang; apabila price menembusi lower ke bawah, tutup posisi.

Melalui kaedah ini, strategi dapat menjejaki arah aliran tepat pada masanya apabila harga memasuki keadaan arah aliran; pada masa yang sama, risiko dapat dikawal melalui turun naik.

Analisis Kelebihan

Strategi ini mempunyai beberapa kelebihan berikut:

1. Berkesan menjejaki arah aliran dan menangkap perubahan harga tepat pada masanya.
2. Menggunakan harga pertengahan antara harga tertinggi dan terendah sebagai harga asas dapat mengurangkan kebarangkalian penembusan palsu.
3. Turun naik dapat dilaraskan secara automatik untuk mengawal risiko.
4. Tempoh pegangan pendek membolehkan peluang dagangan yang lebih kerap diperoleh.
5. Mudah dilaksanakan, difahami dan dioptimumkan.

Analisis Risiko

Strategi ini juga mempunyai beberapa risiko:

1. Dalam pasaran yang tidak menentu (sideways), mungkin berlaku lebih banyak dagangan yang tidak perlu.
2. Saiz ATR dan pengganda mempengaruhi prestasi strategi, memerlukan ujian dan pengoptimuman yang teliti.
3. Selepas menembusi harga pertengahan, mungkin berlaku pembetulan semula yang menyebabkan kerugian berhenti (stop loss).
4. Jika pembalikan arah aliran terlalu pantas, ia boleh menyebabkan kerugian besar.

Untuk mengawal risiko ini, pengoptimuman boleh dilakukan dari aspek berikut:

1. Laraskan parameter ATR untuk mengurangkan turun naik dan menapis pergerakan yang tidak menentu.
2. Tambah syarat penapisan untuk mengelakkan dagangan yang tidak perlu.
3. Gunakan stop loss bergerak (trailing stop loss) untuk mengunci keuntungan.
4. Gabungkan penunjuk arah aliran untuk menilai permulaan dan penamatan arah aliran sebenar.

Hala Tuju Pengoptimuman

Strategi ini masih mempunyai ruang untuk pengoptimuman selanjutnya:

1. Uji kesan parameter yang berbeza di pasaran dan jangka masa yang berbeza.
2. Gunakan algoritma pembelajaran mesin untuk mengoptimumkan parameter secara automatik.
3. Gabungkan lebih banyak penunjuk untuk menilai permulaan dan penamatan arah aliran.
4. Pertimbangkan pelarasan dinamik nisbah buka posisi.
5. Gabungkan penunjuk sentimen untuk mengelakkan daripada dipengaruhi oleh emosi yang melampau.

Melalui pengoptimuman ini, kestabilan dan keuntungan strategi boleh dipertingkatkan lagi.

Kesimpulan

Strategi Pusat Semakan Tinggi-Rendah ialah strategi mengikuti arah aliran yang mudah dan praktikal. Ia dapat menangkap perubahan harga dan mengikuti arah aliran tepat pada masanya, sambil mengawal risiko melalui turun naik. Strategi ini mudah dilaksanakan dan sesuai dipelajari serta diamalkan oleh pemula dalam dagangan kuantitatif. Melalui pengoptimuman parameter dan peraturan, prestasi strategi dapat dipertingkatkan lagi. Secara keseluruhannya, ini adalah strategi kuantitatif yang disyorkan.