• #### طویل مدتی تجارت میں امکان، مشکلات، اور مثبت متوقع قدر

اور پھر ہم تجارت اور سرمایہ کاری میں امکانات کی بات کرتے ہیں۔ بہت سے لوگوں کا خیال ہے کہ اگر آپ مارکیٹ میں منافع کمانا چاہتے ہیں تو آپ کو امکانات کا فائدہ ہونا چاہئے۔ اگر آپ ہر بار اسی رقم سے منافع کماتے ہیں تو ، اگر آپ کے آرڈر کی کامیابی کی شرح 50٪ سے زیادہ ہے تو ، آپ کو طویل عرصے تک منافع ملے گا۔ ہم اپنا سبق سیکھتے رہتے ہیں ، تکنیکی تجزیہ جیسے K لائنز کا مجموعہ سیکھتے ہیں ، خبروں کا تجزیہ کرتے ہیں ، بنیادی تجزیہ کرتے ہیں ، اور تجربہ حاصل کرتے ہیں تاکہ ہم اپنے آرڈر کی کامیابی کے امکانات کو بہتر بنائیں۔

ہماری تجارت میں ، مارکیٹ کی انتہائی غیر متوقع ، غیر یقینی صورتحال کی وجہ سے ، چاہے لمبی یا مختصر لائن ہو ، ہم 50٪ سے زیادہ کا امکان حاصل کرسکتے ہیں ، یہ آسان نہیں ہے ، اکثر رجحان کے نقصان کی صورت حال ہوتی ہے ، ہر روز بہت سارے تجارت کے مواقع دراصل جعلی ہوتے ہیں ، اکثر اسٹاپ نقصان کی جگہ پر عمل درآمد کرنے کے لئے ، خاص طور پر فوریکس ، فیوچر شارٹ لائن والے دوستوں کا اندازہ ہے کہ وہ گہری فائدہ اٹھائیں گے۔ طویل مدتی ، 50٪ سے زیادہ امکانات والے ہاتھ کتنے ہیں؟ یہ بھی قابل نہیں ہے۔ لیکن اگر دن کے اندر مختصر لائن کا امکان 50٪ سے زیادہ ہے تو یہ بھی مشکل نہیں ہوگا۔ ہمیں اس طرح کا جسم بنانا چاہئے: صرف وقت کے ساتھ چلنے کے لئے ، مختصر مدت میں تجارت کرنے کا امکان بہت زیادہ ہے ، یہاں تک کہ اگر یہ بڑے رجحان کے خلاف ہے تو ، چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی چھوٹی

اور حقیقی تجارت میں ، یہاں تک کہ اگر تجارت کی تعداد میں امکانات کا فائدہ ہو ، تو یہ یقینی طور پر طویل مدتی منافع بخش نہیں ہوگا۔ منافع بخش رقم اکثر توقع سے کم ہوتی ہے ، اور نقصان کی رقم منصوبہ بندی سے کہیں زیادہ ہوتی ہے۔ ہر ایک کو زیادہ سے زیادہ خود پر تنقید کرنے کی ضرورت نہیں ہے ، اس طرح کی صورتحال اکثر پیش آتی ہے ، یہ انسان کی فطرت ، انسانی کمزوریوں میں سے ایک ہے۔ ٹھیک ہے ، پکا ہوا مرغی اڑ گئی ، جلد ہی بیعانہ یا بیعانہ کم ہو گیا ، اس کے نتیجے میں ایک لہر چل رہی ہے ، ایک تہائی بھی نہیں پکڑ سکتا ہے۔ غلط ہے ، نظام کو نقصان سے روکنا نہیں ہے ، اس رجحان کو دیکھ کر جو پہلے سے ہی دل کی تکلیف ، غیر منصفانہ پوزیشن ، حوصلہ افزائی کی واپسی ہے ، یہاں تک کہ اگر واقعی میں الٹ موڑ واپس آجائے تو ، آپ اپنے آپ کو خوش قسمت محسوس کریں گے کہ بیعانہ نہیں تھا ، فرض کریں کہ یہ ایک ہی نتیجہ تھا ((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((((

ہنسنا، ہنسنا!

دو سال پہلے ہی الجھن میں یہ سوچنا شروع کیا گیا تھا کہ نقصان کیوں ہوتا ہے۔ میں نے تجارت کے بارے میں کچھ کتابیں اور مضامین پڑھے ہیں ، جن میں یہ بتایا گیا ہے کہ طویل مدتی منافع کمانے کے لئے ، آپ کو اپنا تجارتی نظام بنانا ہوگا ، یعنی اپنے لئے موزوں تجارتی طریقہ کار ہونا ضروری ہے ، اور اس میں داخل ہونا ، باہر نکلنا۔ ایک سال سے زیادہ عرصے تک اس طریقہ کار کو آزمانے سے ، یہ اچھا محسوس ہوتا ہے ، سختی سے نظم و ضبط کے مطابق عمل کرنے والے افراد مجموعی منافع کو برقرار رکھ سکتے ہیں ، سوائے کچھ ایسے معاملات کے جن میں نقصانات کی منصوبہ بندی کے مطابق عمل درآمد نہیں کیا گیا تھا ، لیکن ان بے ضابطگیوں کا نتیجہ تقریبا almost مہلک ہے ، نہ کہ بڑے نقصانات کا دھماکہ۔

جب میں نے یہ سمجھا کہ ہمارے طریقہ کار میں کوئی مسئلہ نہیں ہے ، ہم ضرور غلطیاں کریں گے ، اور جب ہمیں نقصان اٹھانا پڑے گا تو میں نے نقصان کی حکمت عملی پر یقین کرنا شروع کیا۔ اکثر ، منظم اسٹاپ نقصان بھی مہلک ہوتا ہے ، میں نے اس کا تجربہ کیا ہے ، اور میں نے بہت سے بہت تجربہ کار گاہکوں سے بھی ملاقات کی ہے ، جنہوں نے کئی سالوں سے اسٹاک کی تجارت کی ہے ، نظم و ضبط بھی بہت مضبوط ہے ، مسلسل منظم اسٹاپ ، اکاؤنٹ فنڈز میں کمی آرہی ہے ، اعتماد کو بہت زیادہ دھچکا لگا ہے۔ اسٹاپ نقصان کی حکمت عملی ضروری ہے ، لیکن صرف اسٹاپ نقصان ہی کافی نہیں ہے۔ اگر طویل مدتی تجارت کی مثبت توقعات نہیں ہیں تو ، آسان اسٹاپ نقصان کی حکمت عملی صرف ہمیں آہستہ آہستہ مرنے دیتی ہے۔

اس کے علاوہ، ہم نے اپنے اسکول کے سالانہ امتحانات کے نتائج کا جائزہ لیا ہے، اور ہم نے اپنے اسکول کے سالانہ امتحانات کے نتائج کا جائزہ لیا ہے.

E=Xi*Pi ((i = 1، 2، 3 …) ، Xi ہر بار آنے والی قدر ہے، Pi اس قدر کے آنے کا امکان ہے، X میں کئی اقدار i ہیں تو 1 سے چند لے لو۔ مثال کے طور پر ہم جوڑی کھیلتے ہیں، جس میں چھ اطراف ہیں، اعداد 1 سے 6، ہر بار پھینکنے والے اطراف کا امکان ایک ہی ہے، یعنی 1/6، تو ایک جوڑی پھینکنے کا مثبت متوقع قدر ہے

          E=1*1/6+2*1/6+3*1/6+4*1/6+5*1/6+6*1/6=3.5

  　　

آئیے ہم جوڑی کا کھیل کھیلیں ، آپ کو ایک 1-6 کی جوڑی دیں ، ہر بار 3 ڈالر کی لاگت آئے گی ((قیمت) ، آپ کے پھینکنے والے پہلو کے مطابق آپ کو اس کے مطابق رقم ملے گی ((حاصلہ) ، یعنی آپ مجھے پہلے 3 ڈالر ادا کرتے ہیں ، اگر آپ 6 پوائنٹس کی شرط لگاتے ہیں تو میں آپ کو 6 ڈالر دیتا ہوں۔ کیا آپ نہیں کھیلتے؟ یقینا. کھیلتے ہیں۔ اگر آپ کافی بار کھیلتے ہیں تو ، یہ کھیل آپ کے لئے مثبت توقع کی قدر رکھتا ہے ، یعنی اوسطا ہر بار آپ 0.5 ڈالر کما سکتے ہیں۔ اگر لاگت 4 ڈالر میں تبدیل ہوجاتی ہے تو ، آپ یقینی طور پر نہیں کھیلیں گے۔

ہم اس اصول کو اپنے لین دین میں لا رہے ہیں۔ آئیے پہلے کچھ حقیقی لین دین کے منظرناموں پر نظر ڈالیں۔

ہم صرف اپنے ٹریڈنگ سسٹم کا تصور کرتے ہیں: یا ، مثال کے طور پر ، نقد سونے پر ، فرض کریں کہ ہم نے 6 امریکی ڈالر / آونس کی اوسط قیمت کا تعین کیا ہے (نقود سونے کی قیمتوں کا تعین کرنے والی اکائی امریکی ڈالر / آونس ہے ، تاکہ آسان حساب کتاب کے ل we ، ہم ذیل میں قیمتوں کا تعین کرنے والی اکائی کی جگہ لیپ ٹاپ استعمال کریں) ۔ اسٹاپ نقصان کی ترتیب کتنی بڑی ہے ، اپنی پوزیشن اور ذاتی ذہنی قبولیت کو جوڑنے کے لئے ، ہر شخص مختلف ہونا چاہئے ، لیکن بہت بڑی سیٹنگ کا مطلب ہے کہ نقصان بہت زیادہ ہے ، اس کا کوئی مطلب نہیں ہے ، بہت چھوٹی سیٹنگ ہے ، اسٹاپ نقصان کی عملدرآمد کی شرح زیادہ ہے ، اس کے بجائے تجارت کے لئے نقصان دہ ہے۔

ہنگامہ خیز ٹریڈنگ سسٹم کے لئے مثبت توقعات:

E=X+*P+—X–*P– جہاں X+ منافع کا اوسط ہے، P+ منافع کا امکان ہے، X– نقصان کا اوسط ہے، P– نقصان کا امکان ہے۔

اگر ہم ہر ٹرانزیکشن پر 6 پوائنٹس کی روک تھام کرتے ہیں (اس میں ٹرانزیکشن فیس بھی شامل ہے) ، 10 ٹرانزیکشنز میں سے 7 نقصانات ہیں، 3 منافع ہیں، یعنی ہم 3 سے 4 کوششوں میں ایک منافع بخش موقع تلاش کر رہے ہیں۔ ہم سب سے کم قیمت پر خریدنے کے لئے تقریبا ناممکن ہیں، ہم سب سے زیادہ قیمت پر فروخت کرتے ہیں، ہم صرف 60 فیصد کے بارے میں پکڑتے ہیں، اور یہ 18-30 پوائنٹس کے بارے میں ہے، ہم 20 پوائنٹس لے کر حساب لگاتے ہیں۔*0.3—6*0.8 = 1.2 ◦ یعنی 10 میں سے ہر ایک میں اوسطا 1.2 پوائنٹس کا منافع ہوتا ہے۔ 10 میں سے ہر ایک میں 12 پوائنٹس کا منافع ہوتا ہے۔ وقت کو لمبا کریں ، تجارت کی تعداد میں تبدیلی کریں ، نظریاتی طور پر ہم منافع بخش ہوسکتے ہیں۔ ایک بڑے جھٹکے میں ، تجارت کے کتنے مواقع ہیں ، اس میں فرق پڑتا ہے۔ ہمارے تجربے کے جمع ہونے کے ساتھ ، منافع کی امکان P + میں اضافہ ہوتا ہے ، ذہنیت کو بہتر بنانا ، جب منافع بخش ہوتا ہے تو منافع کی حد X + کو زیادہ سے زیادہ کرنا ، ہم معیار میں بہتری لائیں گے۔ مثال کے طور پر ، جیتنے کی امکان میں 0.35 تبدیلی ، اوسط منافع میں 23 تبدیلی ، E = 23*0.35—6*0.65 = 4.15! 10 بار میں ، اوسطا ہر بار میں 4.15 پوائنٹس کا منافع ہوا۔ 10 تجارتوں میں مجموعی طور پر 41.5 پوائنٹس کا منافع ہوا۔ اس سے ہم دیکھ سکتے ہیں کہ ہمارے اور اعلی بازو کے درمیان فرق یہ ہے کہ وہ ہم سے تھوڑا سا بہتر کام کرتے ہیں ، لیکن اس کا نتیجہ معیار کا فرق ہے۔ لیکن یہ ہے کہ تھوڑا سا چمکنا ، ہمیں سیکھنے کی ضرورت ہے۔ سخت محنت ، زیادہ مطالعہ ، امکانات کو تھوڑا سا بہتر بنائیں۔ ٹھیک ہے ، جتنا ممکن ہو منافع میں تھوڑا سا اضافہ کریں ، زیادہ صبر کریں۔

اصول سادہ ہے ، نظریہ خوبصورت ہے ، عملی بھی ہے ، 10 میں سے 3 جوڑے بنانا ، اپنے آپ سے زیادہ مطالبہ نہیں ہے؟ لیکن حقیقت کیا ہے؟ اپنے پچھلے نقصان کی صورتحال کو یاد کریں۔ چار یا پانچ پوائنٹس جیتنے کے بعد ، آپ کھونے والے منافع کو برداشت نہیں کرسکتے ہیں۔ منافع کا امکان P + خود ہی زیادہ نہیں ہے ، X + بہت چھوٹا ہے ، X - بہت بڑا ہے ، منافع کیسے حاصل کیا جاسکتا ہے؟ چھیڑ چھاڑ ، گرنا ، نیچے کا نچوڑ کرنا ، اوپر کا نچوڑ میں خالی ، یعنی مخالف سمت کرنا ، منافع کا امکان P + چھوٹا ہوگا۔

ذہن میں آہستہ آہستہ مثبت متوقع قیمت کا تجارتی نظام ((( طریقہ) ہے ، آپ آرام سے تجارت شروع کر سکتے ہیں ، نقصان سے اتنا خوفزدہ نہیں ہے ، جانتے ہیں کہ ایک یا دو بار نقصان صرف مالک کو تکلیف نہیں پہنچاتا ، اس سے کوئی فرق نہیں پڑتا ہے۔ اگر تجارت کو ایک کاروبار کے طور پر دیکھا جائے تو ، کاروبار کرنا ، نقصان کاروبار کرنے کی لاگت ہے۔ اگر کوئی قیمت ادا نہیں کی جاتی ہے تو ، منافع کہاں ہوسکتا ہے؟ تجارت کا طریقہ کار آزمائش اور غلطی ہے ، جب صلاحیت اور بصیرت کی کمی ہوتی ہے تو ، قیمت قدرتی طور پر زیادہ ہوتی ہے ، کون سا کاروبار ایسا نہیں ہے؟ اگر لگاتار پانچ سے چھ بار تجارت میں نقصان ہوتا ہے تو ، دل بھی چلتا ہے ، اور لوگوں کو عقل مند رہنا بھی مشکل ہے۔ ایک بار عقل مند نہ ہو تو ، مال و دولت کی تباہی شروع ہوجاتی ہے ، ایسی صورتحال کم نہیں ہوتی ہے۔ تجزیہ کار ہمیشہ عقل مند رہ سکتے ہیں ، لیکن تاجر مشکل ہیں۔ یہ شاید وہ جگہ ہے جہاں تجارت کرنا مشکل ہے ، جو لوگ بڑے پیمانے پر تجارت کرتے ہیں وہ طویل مدتی منافع میں 5٪ یا 3٪ حاصل کرسکتے ہیں۔

ٹویٹ ایمبیڈ کریں