خلاصہ

تدريجی اسٹاپ لاس اوپر منتقل کرنے کی حکمت عملی ایک سادہ لیکن بہت مفید حکمت عملی ہے، جو قیمت میں اضافے کے وقت آپ کو بتدریج اسٹاپ لاس کی سطح کو اوپر منتقل کرنے کی یاد دلاتی ہے۔

اصول

یہ حکمت عملی پہلے لمبی پوزیشن میں داخل ہونے پر ابتدائی اسٹاپ لاس کی سطح کو داخلے کی قیمت کے 95% پر سیٹ کرتی ہے۔ پھر یہ کئی اعلیٰ اسٹاپ لاس کی سطحوں کی وضاحت کرتی ہے، جو داخلے کی قیمت کے 100%، 105%، 110% وغیرہ ہیں۔ حکمت عملی پچھلے 7 دنوں کی کم ترین قیمت کو چیک کرتی ہے کہ آیا اس نے پچھلی اسٹاپ لاس کی سطح کو توڑا ہے، اگر توڑا تو اسٹاپ لاس کی سطح کو اس اعلیٰ سطح پر سیٹ کر دیا جاتا ہے۔ اس طرح قیمت میں اضافے کے ساتھ ساتھ اسٹاپ لاس کی سطح بھی بتدریج اوپر منتقل ہوتی ہے۔

خاص طور پر، حکمت عملی 8 اسٹاپ لاس کی سطحوں کی وضاحت کرتی ہے، جو داخلے کی قیمت کے 95%، 100%، 105%، 110%، 115%، 120%، 125%، 130% ہیں۔ یہ پچھلے 7 دنوں کی کم ترین قیمت کو چیک کرتی ہے کہ آیا یہ اگلی اسٹاپ لاس کی سطح سے زیادہ ہے، اگر ہے تو اسٹاپ لاس کی سطح کو اس اعلیٰ سطح پر سیٹ کر دیا جاتا ہے۔

مثال کے طور پر، اگر داخلے کی قیمت 100 ڈالر ہے، تو ابتدائی اسٹاپ لاس کی سطح 95 ڈالر ہوگی۔ اگر حالیہ 7 دنوں کی کم ترین قیمت بڑھ کر 105 ڈالر ہو جاتی ہے، جو اگلی اسٹاپ لاس کی سطح 100 ڈالر سے زیادہ ہے، تو اسٹاپ لاس کی سطح 100 ڈالر پر سیٹ کر دی جاتی ہے۔ اگر قیمت بڑھ کر 115 ڈالر ہو جاتی ہے، تو اسٹاپ لاس کی سطح 105 ڈالر پر سیٹ کر دی جاتی ہے، اور اسی طرح۔

اس طرح قیمت میں اضافے کے ساتھ اسٹاپ لاس کی سطح بھی مسلسل اوپر منتقل ہوتی ہے، جس سے بتدریج اسٹاپ لاس حاصل ہوتا ہے اور کچھ منافع محفوظ ہو جاتا ہے۔ ساتھ ہی عام ٹریلنگ اسٹاپ لاس کے بیک ٹیسٹنگ میں پیدا ہونے والے حد سے زیادہ پرامید نتائج سے بچا جا سکتا ہے۔

فوائد

اس بتدریج اسٹاپ لاس حکمت عملی کا سب سے بڑا فائدہ یہ ہے کہ یہ قیمت میں اضافے کے ساتھ اسٹاپ لاس کی سطح کو بتدریج اوپر منتقل کر سکتی ہے، جزوی منافع کی حفاظت کرتی ہے، اور اسٹاپ لاس کے ٹوٹنے اور پھر پورے منافع کے براہ راست نقصان سے بچاتی ہے۔

عام ٹریلنگ اسٹاپ لاس کے مقابلے میں، بتدریج اسٹاپ لاس بیک ٹیسٹنگ میں حد سے زیادہ پرامید نتائج پیدا نہیں کرتا۔ کیونکہ عام ٹریلنگ اسٹاپ لاس قیمت میں واپسی (pullback) ہونے پر فوری طور پر اسٹاپ لاس کی سطح کو نیچے منتقل کر دیتا ہے، اس طرح واپسی کے عمل کو چھوڑ کر براہ راست اگلے اضافے میں چلا جاتا ہے۔ لیکن حقیقی تجارت میں واپسی کے عمل کو چھوڑا نہیں جا سکتا۔ اس کی وجہ سے عام ٹریلنگ اسٹاپ لاس حکمت عملی حقیقی تجارت میں بیک ٹیسٹ کے نتائج حاصل نہیں کر پاتی۔

جبکہ بتدریج اسٹاپ لاس حکمت عملی میں اسٹاپ لاس کی سطح بتدریج اوپر منتقل ہوتی ہے، اس لیے بیک ٹیسٹنگ میں یہ حقیقی تجارت کے دوران اسٹاپ لاس کی سطح کی حرکت کے عمل کو زیادہ حقیقت پسندانہ طور پر ظاہر کرتی ہے، اور حد سے زیادہ پرامید نتائج پیدا ہونے سے بچاتی ہے۔

اس کے علاوہ، یہ حکمت عملی اسٹاپ لاس میں ترمیم کرنے کے وقت کا اشارہ فراہم کرتی ہے، جس سے تاجر خود اسٹاپ لاس کی سطح میں ترمیم کر سکتے ہیں۔ بہت سے ایکسچینجز ٹریلنگ اسٹاپ لاس کی سہولت فراہم نہیں کرتے، اس لیے یہ حکمت عملی زیادہ عام ہے اور مختلف تجارتی پلیٹ فارمز پر وسیع پیمانے پر استعمال کی جا سکتی ہے۔

خطرات

اس حکمت عملی کا سب سے بڑا خطرہ یہ ہے کہ اسٹاپ لاس کی سطح کے اوپر منتقل ہونے کی رفتار بہت تیزی سے قیمت میں اضافے کے ساتھ نہیں چل سکتی۔ اگر قیمت بہت کم وقت میں شدت سے بڑھ کر متعدد اسٹاپ لاس کی سطحوں سے تجاوز کر جائے، تو اسٹاپ لاس کی سطح صرف آہستہ آہستہ اوپر جا سکتی ہے، اور منافع کی بروقت حفاظت نہیں کر پاتی۔

ایک اور خطرہ یہ ہے کہ تاجر اسٹاپ لاس میں ترمیم کرنے کا وقت چھوڑ سکتا ہے یا اس میں تاخیر کر سکتا ہے۔ یہ حکمت عملی صرف اسٹاپ لاس میں ترمیم کے وقت کا اشارہ فراہم کرتی ہے، اسٹاپ لاس کی سطح میں اصل ترمیم تاجر کو خود کرنی ہوتی ہے۔ اگر تاجر غفلت کی وجہ سے بروقت ترمیم نہیں کرتا، یا ترمیم کرنے میں تاخیر ہوتی ہے، تو اسٹاپ لاس ٹوٹ سکتا ہے۔

اصلاح

اس حکمت عملی کو درج ذیل طریقوں سے بہتر بنایا جا سکتا ہے:

1. اسٹاپ لاس کی سطحوں کے فیصد کی ترتیب کو بہتر بنائیں تاکہ یہ مخصوص تجارتی مصنوعات کے اتار چڑھاؤ کے مطابق ہو۔
2. کم سے کم قیمت دیکھنے کے دورانیے کے پیرامیٹر کو بہتر بنائیں، مثال کے طور پر حالیہ 5 یا 10 دنوں کی کم سے کم قیمت دیکھنے کے لیے تبدیل کریں، تاکہ مختلف مصنوعات کے اتار چڑھاؤ کی تعدد کے مطابق ہو۔
3. اسٹاپ لاس کی سطحوں کی تعداد بڑھائیں تاکہ اسٹاپ لاس کی سطح کا اوپر منتقل ہونا مزید بتدریج ہو جائے۔
4. متحرک ٹیک پرافٹ کی سطح کی منطق شامل کریں تاکہ ٹیک پرافٹ کی سطح بھی بتدریج اوپر منتقل ہو سکے۔
5. اسٹاپ لاس میں ترمیم کے عمل کو خودکار کریں، جس میں انسانی مداخلت کی ضرورت نہ ہو، تاکہ آپریشن کی مشکل اور تاخیر کا خطرہ کم ہو جائے۔
6. اسٹاپ لاس کے ٹوٹنے کے واقعے کی اطلاع شامل کریں تاکہ تاجر اسٹاپ لاس کے ٹوٹنے کی صورت میں غفلت سے بچ سکے۔

خلاصہ

بتدریج اسٹاپ لاس اوپر منتقل کرنے کی حکمت عملی ایک سادہ اور مفید حکمت عملی کا تصور ہے، جو قیمت میں اضافے کے ساتھ اسٹاپ لاس کی سطح کو بتدریج اوپر منتقل کر سکتی ہے، منافع کی حفاظت کرتے ہوئے حد سے زیادہ پرامید نقلی تجارتی نتائج سے بچ سکتی ہے۔ عام ٹریلنگ اسٹاپ لاس کے مقابلے میں، یہ حقیقی تجارتی ماحول کے لیے زیادہ موزوں ہے اور مختلف تجارتی پلیٹ فارمز پر لاگو کرنا بھی آسان ہے۔ اسٹاپ لاس کی سطحوں کے فیصد، کم سے کم قیمت کے پیرامیٹر، اسٹاپ لاس کی تعداد وغیرہ کی اصلاح کے ذریعے اس حکمت عملی کو مختلف تجارتی مصنوعات کے مطابق بہتر بنایا جا سکتا ہے۔ متحرک ٹیک پرافٹ اور اسٹاپ لاس کے خودکار نفاذ کے ساتھ ملا کر، آپریشن کی مشکل اور خطرے کو مزید کم کیا جا سکتا ہے۔