概述

这个策略是将两种动量指标组合使用,以发掘更多交易机会。第一种指标是乌尔夫·詹森在他的书中提出的快慢随机指标的反转策略。第二种指标是John Ehlers提出的去趋势合成价格。该策略综合利用两种指标的信号,在两种指标同时发出买入或卖出信号时下单。

策略原理

第一部分的快慢随机指标反转策略的原理是:当收盘价连续两天低于前一日收盘价,而快线高于慢线时做多;当收盘价连续两天高于前一日收盘价,而快线低于慢线时做空。

第二部分的去趋势合成价格的计算公式是:

DSP = EMA(HL/2, 0.25周期) - EMA(HL/2, 0.5周期)

其中HL/2是计算高低价中点,0.25周期EMA代表价格的短期趋势,0.5周期EMA代表价格的长期趋势。去趋势合成价格代表了价格相对其主导周期的涨跌幅度。当DSP上穿阈值时看涨,下穿阈值时看跌。

该策略将两种指标信号综合考虑。只有两种指标同时发出买入或卖出信号时,才会开仓。

优势分析

• 利用两种指标过滤不确定信号,可以减少错误交易
• 两种指标互为验证,可提高信号的可靠性
• 快慢随机指标反转策略可捕捉短期反转机会
• 去趋势合成价格可识别中长线趋势
• 组合两种指标,既可捕捉反转,也可跟随趋势,灵活度高

风险分析

• 快慢随机指标在震荡市中表现不佳
• 去趋势合成价格在趋势转折点前可能发出错误信号
• 仅在两指标同时发出信号时交易,可能错过部分机会
• 需要正确设置各参数,以发挥组合效果

优化方向

• 可以测试不同的参数,优化指标的效果
• 可以尝试不同的指标权重,如延迟去趋势合成价格信号
• 可以加入止损以控制风险
• 可以综合更多不同类型的指标,构建多因子模型

总结

该策略综合运用两种不同的动量指标,通过双重过滤提高信号质量,在保持交易频率的同时控制风险。但需要注意指标本身的局限性,并适当优化参数。如果能持续优化,该策略有望获取超越大盘的超额收益。