Hello~Welcome come to my channel！

मेरे चैनल पर सभी व्यापारियों का स्वागत है। मैं ज़ुओशौजुन, एक क्वांट डेवलपर हूं, जो सीटीए और एचएफटी और आर्बिट्रेज जैसी पूर्ण-स्टैक ट्रेडिंग रणनीतियों का विकास करता है। FMZ प्लेटफॉर्म के लिए धन्यवाद, मैं अपने मात्रात्मक चैनल पर अधिक मात्रात्मक विकास से संबंधित सामग्री साझा करूंगा और मात्रात्मक समुदाय की समृद्धि को बनाए रखने के लिए सभी व्यापारियों के साथ काम करूंगा।

अधिक जानकारी के लिए कृपया मेरे चैनल पर जाएँ~ मैं यहाँ आपका इंतज़ार कर रहा हूँ【निर्माता की मात्रात्मक झोपड़ी】

• क्या आपको अक्सर प्रवृत्तियों और उतार-चढ़ाव के बीच अंतर करने में परेशानी होती है?
• क्या आप आगे-पीछे होने वाली अव्यवस्था के कारण नुकसान को रोक रहे हैं?
• क्या आपको यह समझने में परेशानी हो रही है कि बाज़ार में क्या हो रहा है?
• क्या आप अस्थिरता को दूर करने के लिए ट्रेंड ट्रेडिंग कर रहे हैं?

हाहा, तो आप सही जगह पर आए हैं। आज, क्वांटिटेटिव हट ऑफ़ द ट्रेडर आपको बाजार शोर के निर्माण और अनुप्रयोग के बारे में बताएगा! जैसा कि हम सभी जानते हैं, वित्तीय बाजार शोर से भरे होते हैं, और बाजार शोर को मात्रात्मक रूप से मॉडल करना और उसकी विशेषता बताना बहुत महत्वपूर्ण है। शोर का लक्षण-निर्धारण हमें बाजार की वर्तमान स्थिति को बेहतर ढंग से समझने और भविष्य की संभावनाओं का अनुमान लगाने में मदद कर सकता है!

भाग 1 [वित्तीय बाजार लेनदेन के लिए शोर भेदभाव बहुत महत्वपूर्ण है]

वित्तीय बाज़ार की समय श्रृंखला में उच्च सिग्नल-टू-शोर अनुपात की विशेषता होती है। अधिकांश समय, बाज़ार में उतार-चढ़ाव स्पष्ट नहीं होते। ट्रेंडिंग मार्केट में भी, अक्सर ऐसी स्थितियाँ होती हैं जहाँ बाज़ार 4 कदम आगे और 3 कदम पीछे चलता है . इसलिए, वित्तीय बाजारों में बाजार शोर को परिभाषित करना, पहचानना और वर्गीकृत करना बहुत महत्वपूर्ण है और इसका व्यावहारिक महत्व है। इस पुस्तक में, कॉफ़मैन शोर की इस विशेषता की व्यापक व्याख्या और मॉडलिंग प्रदान करते हैं।

भाग 2 [शोर-ईआर दक्षता गुणांक का निर्माण]

मूल्य परिवर्तन के आरंभिक और अंतिम बिंदुओं के शुद्ध मूल्य को अवधि के दौरान जोड़ेवार मूल्य परिवर्तनों के योग से विभाजित किया जाता है।

बिंदु A और बिंदु B के बीच का अंतर 7 मध्यवर्ती गतियों के योग से विभाजित

यह दर्शाता है कि जब मूल्य में समान गति आयाम होता है तो विभिन्न मूल्य संचालन मोड अलग-अलग शोर स्तर दिखाते हैं। सीधी रेखा शोर न होने का संकेत देती है, रेखा के चारों ओर छोटे उतार-चढ़ाव मध्यम शोर का संकेत देते हैं, तथा बड़ा उतार-चढ़ाव बहुत अधिक शोर का संकेत देते हैं।

भाग 3 [शोर-मूल्य घनत्व का निर्माण]

यहाँ परिभाषा यह है: एक समय अवधि में कीमत के उच्चतम और निम्नतम बिंदुओं को ड्रा करें, और इस अवधि के दौरान उच्चतम मूल्य और निम्नतम मूल्य को एक बॉक्स में खींचें। तथाकथित मूल्य घनत्व मूल्य बिंदुओं की वह संख्या है जिसे खींचा जा सकता है बॉक्स में रखा जा सकता है।

ईआर दक्षता गुणांक की तुलना में, मूल्य घनत्व माप पद्धति प्रत्येक के-लाइन की उच्चतम और निम्नतम कीमतों को ध्यान में रखती है।

भाग 4 [शोर का निर्माण - वर्गीकरण आयाम]

फ्रैक्टल आयाम को सटीक रूप से मापा नहीं जा सकता है, लेकिन निम्नलिखित चरणों का उपयोग करके पिछले n अवधियों में इसका अनुमान लगाया जा सकता है:

भाग 5 [शोर का निर्माण - अन्य विधियाँ]

सीएमआई(ज्वारीय सूचकांक) = (बंद[0] - open[n-1]) / (Max high(n) - Min low(n)); जब शोर कम होता है, तो इस अवधि के आरंभ और अंत में शुद्ध मूल्य उच्चतम और निम्नतम कीमतों के बीच के अंतर के बहुत करीब होता है, और CMI 1 के बहुत करीब होता है।

शोर माप की विभिन्न निर्माण विधियों द्वारा प्राप्त परिणाम अत्यधिक समान हैं। मूल बात यह है कि शुद्ध परिवर्तन और परिवर्तन प्रक्रिया या समय अवधि में आंदोलन के चरम मूल्य की तुलना करें, और फिर उस निर्माण विधि को चुनें जो आपको बेहतर लगे या अधिक उचित समझो।

भाग 6 [शोर और अस्थिरता के परिप्रेक्ष्य से बाजार शैलियों को विभाजित करना]

अस्थिरता और शोर अलग-अलग आयाम हैं जो बाजार की विशेषता बताते हैं। उपरोक्त दो मूल्य पैटर्न के प्रत्येक खंड में मूल्य परिवर्तनों का योग समान है, इसलिए उनकी अस्थिरता समान है, शुद्ध मूल्य परिवर्तन बड़ा है, और शोर कम है।

अतः शोर और अस्थिरता दो अलग-अलग दृष्टिकोण हैं, और इन दो अलग-अलग दृष्टिकोणों से हम बाजार को विभिन्न शैलियों में विभाजित कर सकते हैं। यदि हम बाजार की निरंतरता और अस्थिरता को क्रमशः क्षैतिज अक्ष और ऊर्ध्वाधर अक्ष के रूप में लें, और एक क्रॉस निर्देशांक प्रणाली का निर्माण करें, तो हम बाजार की कीमतों की उतार-चढ़ाव की स्थिति को निम्नलिखित चार प्रकारों में विभाजित कर सकते हैं:

• अच्छी दृढ़ता, उच्च अस्थिरता - सुचारू प्रवृत्ति।

• अच्छी दृढ़ता, कम अस्थिरता - उतार-चढ़ाव भरा रुझान।

• खराब स्थिरता, कम अस्थिरता - संकीर्ण सीमा समेकन।

• खराब स्थिरता और उच्च अस्थिरता - उतार-चढ़ाव की व्यापक श्रृंखला।

यह ध्यान दिया जाना चाहिए कि तथाकथित विस्तृत रेंज या संकीर्ण रेंज के लिए कोई पूर्ण मानक नहीं है। यह व्यक्ति के अपने ट्रेडिंग स्तर और सिस्टम से संबंधित है। ट्रेडिंग चक्र की सेटिंग की तरह, यह भी बेहद व्यक्तिगत है। और हम बाजार की वर्तमान स्थिति का अंदाजा केवल पिछले समय की जांच करके ही लगा सकते हैं। हालाँकि, हम यह अनुमान नहीं लगा सकते कि बाज़ार आगे किस स्थिति में प्रवेश करेगा।

बेशक, चार प्रकार के उतार-चढ़ावों के बीच संक्रमण पूरी तरह से यादृच्छिक नहीं है। सबसे आदर्श स्थिति में, एक सहज प्रवृत्ति अक्सर व्यापक उतार-चढ़ाव की ओर ले जाती है, जो धीरे-धीरे गतिज ऊर्जा को उतार देती है। फिर, बाजार एक संकीर्ण समेकन में प्रवेश करता है, जहां बाजार बहुत निष्क्रिय होता है और लंबी और छोटी स्थितियाँ गतिरोध में होती हैं। जब बाजार महत्वपूर्ण बिंदु तक संकुचित हो गया है, यह फिर से विस्फोट हो गया और प्रवृत्ति शुरू हो गई; उपरोक्त एक सरलीकृत आदर्श मॉडल है, वास्तविकता बहुत अधिक जटिल है। उदाहरण के लिए, एक संकीर्ण समेकन के बाद आवश्यक रूप से कोई प्रवृत्ति नहीं हो सकती है, बल्कि इसमें उतार-चढ़ाव की एक विस्तृत श्रृंखला भी हो सकती है; एक सुचारू प्रवृत्ति के बाद आवश्यक रूप से उतार-चढ़ाव की एक विस्तृत श्रृंखला नहीं हो सकती है, लेकिन इसमें नई ऊंचाई या निम्नताएं तय होती रह सकती हैं। चार अलग-अलग बाजार स्थितियों से निपटने के लिए चार रणनीतियां विकसित करना और फिर उसके अनुसार प्रतिक्रिया देना भी कठिन है। इसलिए वर्तमान में, मुझे अभी भी लगता है कि मैं केवल कुछ निश्चित बाजार स्थितियों में ही पैसा बनाने के लिए रणनीति विकसित कर सकता हूं, और उन बाजार स्थितियों में नुकसान को यथासंभव कम कर सकता हूं जो उपयुक्त नहीं हैं।

भाग 7 [संबंधित लेनदेन पर शोर का प्रभाव]

40-दिवसीय चलती औसत रणनीति के लाभ कारक (40-दिवसीय रेखा पर लंबा और रेखा पर छोटा, कुल लाभ/कुल हानि) को 40-दिवसीय शोर (ईआर दक्षता गुणांक) के साथ प्रतिगमन करके, हम देख सकते हैं कि शोर जितना अधिक होगा, प्रवृत्ति रणनीति का लाभ उतना ही अधिक होगा। कारक जितना कम होगा। और हम यह निष्कर्ष निकाल सकते हैं कि कम शोर प्रवृत्ति व्यापार के लिए अनुकूल है, और उच्च शोर माध्य प्रत्यावर्तन व्यापार के लिए अनुकूल है।

बाजार के शोर की अवधारणा आपकी ट्रेडिंग शैली निर्धारित करने में बहुत महत्वपूर्ण है। एक संगत ट्रेडिंग रणनीति विकसित करने से पहले, हमें बाजार की रूपरेखा को रेखांकित करने की आवश्यकता है।

भाग 8 [बाजार की परिपक्वता और शोर]

पिछले 20 वर्षों में, उत्तरी अमेरिकी शेयर सूचकांक बाजारों के शोर गुणों में लगातार वृद्धि देखी गई है।

विभिन्न क्षेत्रों में वित्तीय बाजार धीरे-धीरे परिपक्व हो रहे हैं, शोर धीरे-धीरे बढ़ रहा है, और यह परिपक्वता बहुत तेजी से आ रही है।

विभिन्न देशों के शेयर सूचकांक बाजारों पर एक अध्ययन किया गया। सबसे दाईं ओर का बाजार सबसे परिपक्व बाजार है, जो सबसे अधिक शोर वाला बाजार भी है, जबकि सबसे बाईं ओर का बाजार अपरिपक्व बाजार है, जिसमें सबसे कम शोर है . यह देखा जा सकता है कि जापान सबसे परिपक्व बाजार है, उसके बाद हांगकांग, सिंगापुर और दक्षिण कोरिया जैसी अर्थव्यवस्थाएं हैं, तथा सबसे बायीं ओर वियतनाम और श्रीलंका जैसे अपेक्षाकृत अपरिपक्व बाजार हैं।

बिटकॉइन बाजार के लिए, त्रैमासिक शोर लगभग 0.2-0.3 है, और यह एक चक्रीय स्थिति बनाता है।

हाथ की मात्रात्मक झोपड़ी में फिर से आपका स्वागत है~

एफएमजेड प्लेटफॉर्म का धन्यवाद, जिसने बंद दरवाजों के पीछे पहिये का पुनः अविष्कार नहीं किया, तथा अधिकांश व्यापारियों के लिए एक बेहतरीन संचार मंच उपलब्ध कराया। ट्रेडिंग का रास्ता ऊबड़-खाबड़ है, लेकिन ट्रेडर्स में गर्मजोशी है। FMZ प्लेटफॉर्म पर वरिष्ठों के साझा अनुभवों से लगातार सीखकर ही वे आगे बढ़ सकते हैं। मैं कामना करता हूं कि एफएमजेड और बेहतर होता जाए, तथा सभी व्यापारियों के लिए दीर्घकालिक लाभ की कामना करता हूं।