(Artikel ini pertama kali diterbitkan di FMZ) Dalam perdagangan kuantitatif, setiap programmer yang bekerja keras untuk menghasilkan uang harus menghadapi keputusan yang sulit.

Tambahkan logika stop loss atau tidak

Tanpa menambahkan logika stop-loss dan take-profit, Anda sering kali dapat terus meraup laba, sehingga meningkatkan tingkat pengembalian Anda. Namun, ada pula risiko bahwa setelah bekerja keras selama bertahun-tahun, suatu hari seseorang akan kembali ke situasi sebelum pembebasan. Menambahkan logika stop-loss dapat meningkatkan pemanfaatan modal dan mengurangi risiko setiap transaksi, tetapi sering kali akan menghasilkan pengembalian yang lebih rendah.

to be or not to be this is a question

Setelah banyak panggilan margin, investor lanjut usia itu akhirnya menambahkan stop loss ke setiap strategi.

Tapi, Gul’dan, berapa biayanya? Ambil salah satu akun saya sebagai contoh: Secara teori, keuntungan yang disebabkan oleh pembatalan pesanan dikantongi, dan kerugian yang disebabkan oleh pembatalan pesanan secara teoritis terlewatkan (karena informasi transaksi yang dibatalkan tidak akan tercermin di akun, tetapi jika pesanan tidak dibatalkan, transaksi akan tercermin dalam akun Ini mudah dipahami, bukan?) Jadi kami mencatat harga dan jumlah pesanan yang dibatalkan dan menyimpan bagian yang muncul dalam rentang K-line berikutnya. Perbedaan antara bagian ini dan harga saat ini dapat dianggap sebagai untung/rugi yang disebabkan oleh pembatalan pesanan. Dengan kata lain, rumus perhitungan keuntungan (lost opportunity) adalah:

”’ hand_price Kirimkan harga now_price Harga saat ini hand_amount Jumlah transaksi, positif atau negatif, bergantung pada arah bid dan ask Anda “’ (hand_price - now_price)*hand_amount

Metode stop loss yang saya gunakan di sini adalah membatalkan transaksi terkait setelah menemukan kenaikan atau penurunan. Misalnya, setelah menemukan penurunan tajam, kemungkinan mengeksekusi perintah beli akan berkurang dan kemungkinan mengeksekusi perintah jual akan meningkat dalam logika perdagangan.

Dan batalkan beberapa pesanan beli atau pesanan jual yang saat ini tertunda ke arah pengurangan probabilitas yang sesuai, dan catat dalam informasi statistik.

Karena seringnya transaksi, membatalkan order dalam satu arah dapat berdampak langsung pada posisi.

Dibandingkan dengan melakukan transaksi untuk menghentikan kerugian, metode memprediksi stop loss pasar ini memiliki keuntungan besar karena dapat menghemat biaya transaksi dengan membatalkan transaksi. (Jika Anda belajar dari seorang guru, dan dia bahkan tidak mengajarkan Anda metode ini, saya sarankan Anda mendapatkan pengembalian uang, lalu pergi ke Stasiun B dan cari “Zinan Talks Quantitative Trading” untuk mempelajari perdagangan kuantitatif mata uang digital sendiri Bukankah itu hebat? ? )

Sekarang setelah kita mengetahui hal ini, mari kita lihat informasi transaksi pada gambar. Keuntungan saat ini adalah 67,4 karena pembuatan pasar dan -17,4 karena posisi rata-rata, yang berarti keuntungan teoritis saat ini adalah 50 Periksa laba aktual yang dikonversi dari nilai gudang saat ini, 48, yang hampir sama.

Nilai teoritis dan nilai aktual sangat mirip, yang menunjukkan bahwa perhitungan kami benar, setidaknya dalam rentang kesalahan.

Kemudian kami menggunakan metode yang sama untuk menghitung keuntungan yang didapat dari pesanan yang dibatalkan: -162

Artinya, stop loss/stop profit membuat kami kehilangan pendapatan sekitar 162 yuan.

Jumlah ini hampir tiga kali lipat laba sesungguhnya hingga saat ini.

Jadi, dapatkah kita katakan bahwa selama kita tidak menghentikan kerugian, keuntungan kita bisa empat kali lipat dari sekarang?

Tentu saja tidak…

Adapun alasannya, poin pertama adalah karena “pemanfaatan modal”.

Saat bertransaksi di bursa, Anda perlu memiliki “barang” untuk melakukan pemesanan barang spot, jadi jika pesanan dibatalkan karena stop loss dan benar-benar dieksekusi, hal itu pasti akan menyebabkan ketidakmampuan untuk mengeksekusi pesanan baru karena dana telah ditempati.

Dengan kata lain, jika ia dibiarkan “untung”, maka order menguntungkan berikutnya akan “menghilang”

Bayangkan jika harga saat ini adalah 1000, kita stop loss 10 order jual pada 1001, dan kemudian menemukan bahwa volatilitas berhenti pada 1010, dan mengeksekusi 10 order jual. Setelah beberapa waktu, harganya turun kembali ke 1000.

Tampaknya pembatalan order telah menyebabkan kami kehilangan keuntungan sebesar 10, tetapi jika order tidak dibatalkan, kami tidak akan dapat berdagang pada 1010 karena penggunaan dana, dan kehilangan keuntungan sebesar 100.

Misalkan saat ini kita hanya memiliki 10 item. Jadi pada kenyataannya, Anda kehilangan 10%, tetapi pada kenyataannya Anda mendapat keuntungan berlebih sebesar 90%.

Ini adalah poin pertama, dan ini juga merupakan poin yang paling mudah diabaikan oleh sebagian besar master yang telah mengubah karier mereka akhir-akhir ini (atau orang-orang super kaya, mereka hanya punya uang dan peluru tak terbatas, apa yang harus dikatakan?), pentingnya pemanfaatan modal.

Saya rasa Anda juga sudah menemukannya. Jika penilaian Anda terhadap situasi pasar akurat, Anda dapat memanfaatkan dana Anda untuk memperoleh laba ini.

Ya, inilah sebabnya mengapa jika strategi stabil, pembatasan stop-loss tertentu dilonggarkan, dan parameter penilaian tren yang sama digunakan, saat melakukan perdagangan berjangka, peningkatan keuntungan jauh lebih besar daripada peningkatan keuntungan spot dalam keadaan yang sama. Kontrak berjangka meningkatkan tingkat pemanfaatan dana secara signifikan (dengan mengorbankan risiko likuidasi).

Maka, keuntungan yang didapat dari stop loss adalah keuntungan riil, sedangkan kesempatan yang hilang akibat stop loss belum tentu merupakan kesempatan riil yang hilang.

Kedua, jika Anda tidak melakukan stop loss, jika Anda melakukan stop loss dengan mengurangi kemungkinan mengajukan order seperti saya (metode umum strategi sub-frekuensi tinggi dan frekuensi tinggi), maka karena Anda tidak melakukan stop loss, order tersebut serius. Jika transaksi itu dilakukan, maka pasti akan ada biaya yang terlibat.

Dengan menghentikan kerugian, biaya dihemat karena order dibatalkan.

Dengan kata lain, metode stop-loss serupa frekuensi tinggi dan sub-tinggi mengurangi kerugian Anda dengan jumlah yang setara dengan biaya penempatan pesanan per pesanan. Artinya, dalam kasus ini, selama Anda memiliki tingkat akurasi 50% dalam menentukan pembalikan tren, Anda harus menghentikan kerugian. (Tentu saja, Anda juga dapat menggunakan tautan undangan saya untuk berdagang di Binance, dan mendapatkan diskon 20% pada biaya transaksi: https://www.binance.com/cn/register?ref=ILBGUIDR ID yang disarankan: ILBGUIDR Selama Anda menggunakan tautan saya untuk berdagang, Anda dapat berkonsultasi dengan saya sekali secara gratis mengenai masalah teknis spesifik yang Anda hadapi dalam perdagangan kuantitatif mata uang digital. )

Terakhir, stop loss adalah semacam penilaian tren. Jika penilaiannya tidak akurat, kerugiannya tidak akan banyak. Begitu penilaiannya akurat, keuntungannya akan sangat dilebih-lebihkan.

Mengambil strategi pembuat pasar, strategi frekuensi sub-tinggi, sebagai contoh, karena frekuensi perdagangan sangat tinggi, setidaknya beberapa pesanan per detik, akan ada banyak penilaian yang tidak akurat.

Dalam banyak kasus, peluang yang hilang akibat ribuan kesalahan penilaian sebenarnya hanya 1%.

Jika penilaiannya akurat, keuntungan yang didapat akan lebih dari sekadar beberapa persen.

Stop loss yang tepat dapat mengurangi retracement setidaknya beberapa persepuluh.

Kalau bagi pedagang, ada sesuatu yang keuntungan yang didapat adalah keuntungan yang nyata, namun kerugian yang didapat belum tentu kerugian yang nyata. Begitu keuntungan datang, besarnya pasti puluhan kali lipat lebih besar dari kerugian Anda.

Tanpa stop loss, Anda dapat mempertahankan keuntungan yang tinggi.

Dalam jangka pendek, kurva imbal hasil memang dipertahankan dan tampaknya ada pengembalian 1~2 kali lipat.

Dengan menghentikan kerugian, Anda membayar harga kehilangan beberapa sen setiap menit dan setiap detik sebagai imbalan atas kemampuan untuk mempertahankan posisi Anda selama fluktuasi besar.

Posisinya belum hilang Namun apakah itu semua sepadan? ……