Se o preço do Bitcoin for o mesmo que é agora um dia, qual estratégia você adotará para obter lucro? Uma maneira fácil de pensar nisso é vender quando o preço sobe e comprar quando o preço cai, e então esperar o preço se recuperar e ganhar a diferença. Como implementá-lo especificamente? Você precisa vender a um certo preço quando o preço sobe. Se você vender muito cedo, obviamente perderá dinheiro. Da mesma forma, se você comprar muito cedo, também ganhará menos. Tanto a estratégia de equilíbrio quanto a estratégia de grade são projetadas para resolver esse problema. Elas também são muito semelhantes. Este artigo apresentará essas duas estratégias em detalhes.

Uma breve introdução à estratégia

O princípio da estratégia de equilíbrio é muito simples. A estratégia só mantém uma proporção fixa de moedas, como 50%. Quando o valor da moeda excede 50%, ela é vendida, e vice-versa. O valor das moedas mantidas é sempre mantido em torno de 50%. Se o preço da moeda continuar subindo, continuarei vendendo-a, mas sempre manterei uma certa quantidade de moeda e não venderei tudo. Se o preço da moeda subir primeiro e depois cair de volta ao preço inicial, a estratégia aumentará tanto as moedas quanto o dinheiro devido à venda alta e à compra baixa.

A estratégia de grade é comprar e vender a preços fixos, e você pode definir vários grupos de faixas de compra e venda, como 8000-8500, 8500-9000. A estratégia é comprar 0,1 moedas a 8.000 yuans, vender 0,1 moedas quando subir para 8.500, vender 0,1 moedas quando continuar subindo para 9.000 e comprar outras 0,1 moedas quando cair para 8.500. Observe que a grade só listará o preço na outra extremidade de um intervalo se uma transação for concluída em uma extremidade. Dessa forma, a estratégia sempre compra na baixa e vende na alta. Observe também que as moedas compradas e vendidas são as mesmas, então quando o preço retorna ao preço inicial, as moedas da estratégia permanecem inalteradas, mas o dinheiro aumenta.

As duas estratégias funcionam de forma muito semelhante, mas também são muito diferentes. A estratégia balanceada sempre tem fundos para comprar e vender, enquanto a estratégia grid tem um certo intervalo. Se exceder o intervalo, você pode não conseguir continuar comprando, ou pode ter vendido todas as moedas.

Como medir os benefícios

Antes de avaliar a estratégia, precisamos estabelecer critérios para avaliar os retornos. A maioria das pessoas vê os retornos em termos de retornos absolutos, ou seja, retornos = fundos totais atuais - fundos totais iniciais. Entretanto, se as moedas forem mantidas inicialmente, esse método não pode mostrar os benefícios trazidos pelo comportamento ativo da estratégia.

Se o saldo inicial da conta for de 10.000 yuans, 1 moeda, preço da moeda 8.000, fundos totais = 10.000 + 1*8000=18000 yuans. Após executar a estratégia por um período de tempo, o saldo da conta atual é 2000u, 2 moedas, o preço da moeda é 9000 e os fundos totais = 2000+2*9000=20000 yuans. Retorno absoluto = 20.000-18.000 = 2.000 yuans. No entanto, já há uma moeda na conta inicial. Mesmo que a estratégia não seja executada, haverá um lucro de 1.000 yuans no final, então o lucro trazido pela estratégia é de apenas 1.000 yuans. Este método de cálculo é renda flutuante, renda flutuante = saldo atual + moeda atual*Preço atual - (Saldo inicial + Moedas iniciais)*preço atual).

A seguir, vamos analisar os resultados do backtest dessas duas estratégias.

Backtesting da Estratégia Balanceada

Uma estratégia equilibrada requer dois parâmetros: o índice de valor de retenção e o índice de ajuste. O valor de retenção é definido como 0,5, o que significa que metade do dinheiro e metade das moedas são sempre retidas. A taxa de ajuste é definida como 0,01, o que significa que quando o preço da moeda sobe e a taxa de valor da moeda excede 51%, 1 % das moedas são vendidas, e o mesmo se aplica ao declínio. O período de backtest é o ano passado, a moeda de backtest é o par de negociação Binance BTC_USDT e a taxa de manuseio é de 0,1%.

Resultados do backtesting:
Curva de rendimento:

Como os preços do Bitcoin flutuaram no ano passado, a estratégia obteve retornos estáveis.

Backtesting de estratégia de grade

Os parâmetros necessários para a estratégia de grade são relativamente complexos e exigem a definição de limites superiores e inferiores da grade, tipo de grade, número de grades, capital de investimento e outros parâmetros. Quando a estratégia é lançada, o preço da moeda é 8.000 yuans. Os limites superior e inferior da grade são definidos para mais ou menos 3.000 yuans. O número total de grades é 21, e todos os fundos são investidos. Os parâmetros aqui são os seguintes: Resultados do backtesting: Curva de rendimento:

Comparação das duas estratégias

A julgar pelo gráfico de renda flutuante, os resultados das duas estratégias são semelhantes. Quando o preço do Bitcoin permaneceu lateral por um longo tempo, ambas as estratégias alcançaram retornos estáveis, e ambas as estratégias também experimentaram pullbacks ao mesmo tempo. Afinal, os princípios das estratégias são muito semelhantes, que é vender quando o preço sobe e comprar quando o preço cai. Devido aos diferentes parâmetros, é difícil comparar diretamente as duas estratégias. Da perspectiva do lucro/volume de negociação, a estratégia de grade é 18,6 e a estratégia balanceada é 22,7. A estratégia equilibrada tem um desempenho mais eficiente.

No entanto, a estratégia de equilíbrio é bastante rígida. Para aumentar o volume de negociação, pode-se apenas fazer ajustes com mais frequência ou aumentar o investimento total de capital. A estratégia de grade tem requisitos mais altos para configurações. Se você escolher um intervalo de limite superior e inferior muito pequeno de flutuações de preço, os fundos por grade serão grandes e o volume de negociação será ampliado. Se o preço permanecer dentro do intervalo, o lucro será ser muito alto. Claro, há um risco de que os preços possam exceder a faixa definida. A estratégia equilibrada é sempre ter dinheiro para comprar moedas e moedas para vender, o que equivale a uma grade que não pode ser quebrada.

Para iniciantes, a estratégia de equilíbrio é altamente recomendada. É fácil de operar e você só precisa definir um parâmetro de taxa de retenção e executá-la sem pensar. Aqueles com um certo nível de experiência podem escolher a estratégia de grade, decidir os limites superiores e inferiores das flutuações e os fundos para cada grade, melhorar a utilização do capital e buscar retornos máximos.

A estratégia de balanceamento pode escolher balancear várias moedas ao mesmo tempo. Há também muitas variações da estratégia de grade, como grade geométrica, grade infinita, etc. Não vou entrar em detalhes aqui e deixar para os leitores estudarem.

Código fonte da estratégia

Há muitas plataformas de estratégia de equilíbrio disponíveis publicamente. Recentemente, escrevi uma nova versão com parâmetros simples e fáceis de entender. Este artigo usa esta versão. Endereço do código-fonte: https://www.fmz.com/strategy/214943. Claro que a plataforma também tem outras estratégias de balanceamento: https://www.fmz.com/square/s:tag:%E5%B9%B3%E8%A1%A1/1, e também recomendo esta versão do Zero . : https://www.fmz.com/strategy/345

A Grid Strategy Platform divulgou muita coisa, https://www.fmz.com/square/s:tag:%E7%BD%91%E6%A0%BC/1. Esta versão do artigo não será tornada pública por enquanto. Recomendo a versão de ensino escrita por Xiao Meng: https://www.fmz.com/strategy/113144.