(Artikel ini pertama kali diterbitkan di FMZ) Dalam perdagangan kuantitatif, setiap pengaturcara yang bekerja keras untuk membuat wang perlu menghadapi keputusan yang sukar.

Tambah logik stop loss atau tidak

Tanpa menambah logik henti rugi dan ambil untung, anda selalunya boleh terus mengaut keuntungan, sekali gus meningkatkan kadar pulangan anda. Walau bagaimanapun, terdapat juga risiko bahawa selepas bekerja keras selama bertahun-tahun, suatu hari nanti seseorang akan kembali kepada keadaan sebelum pembebasan. Menambah logik henti rugi boleh meningkatkan penggunaan modal dan mengurangkan risiko setiap transaksi, tetapi selalunya akan membawa kepada pulangan yang lebih rendah.

to be or not to be this is a question

Selepas banyak panggilan margin, pelabur tua akhirnya menambah stop loss pada setiap strategi.

Tetapi, Gul’dan, pada harga apa? Ambil salah satu akaun saya sebagai contoh: Secara teorinya, keuntungan yang disebabkan oleh pembatalan pesanan dimasukkan ke dalam poket, dan kerugian yang disebabkan oleh pembatalan pesanan secara teorinya terlepas (kerana maklumat transaksi yang dibatalkan tidak akan ditunjukkan dalam akaun, tetapi jika pesanan tidak dibatalkan, transaksi akan ditunjukkan dalam akaun Ini mudah difahami, bukan?) Jadi kami merekodkan harga dan kuantiti pesanan yang dibatalkan dan menyimpan bahagian yang muncul dalam julat K-line seterusnya. Perbezaan antara bahagian ini dan harga semasa boleh dianggap sebagai keuntungan/kekurangan yang disebabkan oleh pembatalan pesanan. Maksudnya, formula pengiraan untung (peluang hilang) ialah:

”’ harga_tangan Hantar harga now_price Harga semasa hand_amount Amaun urus niaga, positif atau negatif, bergantung pada bida dan arahan anda “’ (hand_price - now_price)*hand_amount

Kaedah henti rugi yang saya gunakan di sini adalah untuk membatalkan transaksi yang sepadan selepas mendapati kenaikan atau penurunan. Sebagai contoh, selepas mendapati penurunan mendadak, kebarangkalian untuk melaksanakan pesanan beli akan dikurangkan dan kebarangkalian untuk melaksanakan pesanan jual akan ditingkatkan dalam logik dagangan.

Dan batalkan beberapa pesanan beli atau jual yang sedang belum selesai ke arah pengurangan kebarangkalian yang sepadan, dan rekodkannya dalam maklumat statistik.

Disebabkan oleh transaksi yang kerap, membatalkan pesanan dalam satu arah boleh memberi kesan langsung pada kedudukan.

Berbanding dengan membuat urus niaga untuk menghentikan kerugian, kaedah meramalkan henti kerugian pasaran ini mempunyai kelebihan yang besar kerana ia dapat menjimatkan yuran transaksi dengan membatalkan urus niaga. (Jika anda belajar daripada seorang guru, dan dia tidak pun mengajar anda kaedah ini, saya cadangkan anda mendapatkan bayaran balik, dan kemudian pergi ke Stesen B dan cari “Zinan Talks About Quantitative Trading” untuk mempelajari perdagangan kuantitatif mata wang digital dengan diri anda sendiri.

Sekarang setelah kita mengetahui perkara ini, mari kita lihat maklumat transaksi dalam rajah. Keuntungan semasa ialah 67.4 disebabkan oleh pembuatan pasaran dan -17.4 disebabkan oleh kedudukan purata, yang bermaksud keuntungan teori semasa ialah 50 Semak keuntungan sebenar yang ditukar daripada nilai gudang semasa, 48, yang hampir sama.

Nilai teori dan nilai sebenar adalah sangat serupa, yang menunjukkan bahawa pengiraan kami adalah betul, sekurang-kurangnya dalam julat ralat.

Kemudian kami menggunakan kaedah yang sama untuk mengira keuntungan yang dibawa oleh pesanan yang dibatalkan: -162

Maksudnya, stop loss/stop profit membuatkan kami terlepas kira-kira 162 yuan pendapatan.

Ini adalah hampir tiga kali ganda keuntungan sebenar setakat ini.

Jadi, bolehkah kita katakan bahawa selagi kita tidak menghentikan kerugian, keuntungan kita boleh menjadi empat kali ganda daripada sekarang?

Sudah tentu tidak…

Mengenai sebabnya, perkara pertama adalah kerana “penggunaan modal”.

Apabila berdagang di bursa, anda perlu mempunyai “barangan” untuk membuat pesanan bagi barangan spot, jadi jika pesanan dibatalkan kerana stop loss dan benar-benar dilaksanakan, ia pasti akan membawa kepada ketidakupayaan untuk melaksanakan pesanan baru kerana dana telah diduduki.

Dalam erti kata lain, jika dia dibenarkan untuk “keuntungan”, maka pesanan menguntungkan berikutnya akan “hilang”

Bayangkan jika harga semasa ialah 1000, kami menghentikan kerugian 10 pesanan jual pada 1001, dan kemudian mendapati turun naik berhenti pada 1010, dan melaksanakan 10 pesanan jual. Selepas beberapa ketika, harga jatuh semula kepada 1000.

Nampaknya pembatalan tempahan telah menyebabkan kami kehilangan keuntungan 10, tetapi jika pesanan tidak dibatalkan, kami tidak akan dapat berdagang di 1010 kerana pendudukan modal, dan kehilangan keuntungan 100.

Katakan kita pada masa ini hanya mempunyai 10 item. Jadi sebenarnya, nampaknya anda terlepas 10%, tetapi sebenarnya ia membawa pulangan berlebihan 90%.

Ini adalah titik pertama, dan ia juga merupakan perkara yang paling mudah diabaikan oleh kebanyakan tuan yang telah menukar kerjaya mereka kebelakangan ini (atau orang kaya, mereka hanya mempunyai wang dan peluru tanpa had, apa yang hendak dikatakan?), kepentingannya penggunaan modal.

Saya rasa anda juga telah menemuinya. Jika pertimbangan anda tentang situasi pasaran adalah tepat, anda boleh memanfaatkan dana anda untuk mendapatkan keuntungan ini.

Ya, inilah sebabnya jika strategi itu stabil, sekatan henti rugi tertentu dilonggarkan, dan parameter pertimbangan arah aliran yang sama digunakan, apabila melakukan niaga hadapan, peningkatan dalam keuntungan adalah jauh lebih besar daripada peningkatan dalam keuntungan spot dalam keadaan yang sama. Niaga hadapan banyak meningkatkan kadar penggunaan dana (dengan mengorbankan risiko pembubaran).

Oleh itu, keuntungan yang dibawa oleh stop loss adalah keuntungan sebenar, tetapi peluang yang terlepas disebabkan oleh stop loss tidak semestinya peluang yang terlepas sebenar.

Kedua, jika anda tidak menghentikan kerugian, jika anda menghentikan kerugian dengan mengurangkan kebarangkalian menghantar pesanan seperti saya (kaedah biasa sub-tinggi dan strategi frekuensi tinggi), maka kerana anda tidak menghentikan kerugian, pesanan adalah serius . Jika urusan itu selesai, pasti ada kos yang terlibat.

Dengan menghentikan kerugian, kos dijimatkan kerana pesanan dibatalkan.

Dalam erti kata lain, kaedah henti rugi yang serupa dengan frekuensi sub-tinggi dan frekuensi tinggi mengurangkan kerugian anda dengan jumlah yang setara dengan kos membuat pesanan bagi setiap pesanan. Iaitu, dalam kes ini, selagi anda mempunyai kadar ketepatan 50% dalam menentukan pembalikan arah aliran, anda harus menghentikan kerugian. (Sudah tentu, anda juga boleh menggunakan pautan jemputan saya untuk berdagang di Binance, dan dapatkan diskaun 20% pada yuran transaksi: https://www.binance.com/cn/register?ref=ILBGUIDR ID Disyorkan: ILBGUIDR Selagi anda menggunakan pautan saya untuk berdagang, anda boleh berunding dengan saya sekali secara percuma mengenai masalah teknikal khusus yang anda hadapi dalam perdagangan kuantitatif mata wang digital. ）

Akhir sekali, henti rugi adalah sejenis pertimbangan arah aliran Jika penghakiman tidak tepat, kerugian tidak akan banyak Setelah penghakiman itu tepat, keuntungan akan menjadi sangat berlebihan.

Mengambil strategi pembuat pasaran, strategi frekuensi sub-tinggi, sebagai contoh, kerana kekerapan dagangan adalah sangat tinggi, sekurang-kurangnya beberapa pesanan sesaat, akan terdapat banyak pertimbangan yang tidak tepat.

Dalam banyak kes, peluang yang terlepas disebabkan oleh beribu-ribu salah penilaian sebenarnya hanya 1%.

Apabila penghakiman adalah tepat, keuntungan yang dibawa akan lebih daripada beberapa peratus sahaja.

Stop loss yang betul boleh mengurangkan anjakan sekurang-kurangnya beberapa persepuluh.

Jika bagi seorang peniaga, ada sesuatu yang keuntungan yang dibawanya adalah keuntungan sebenar, tetapi kerugian yang dibawanya tidak semestinya kerugian sebenar. Sebaik sahaja keuntungan datang, ia akan menjadi sekurang-kurangnya berpuluh-puluh kali lebih besar daripada kerugian anda.

Tanpa stop loss, anda boleh mengekalkan pulangan yang tinggi.

Dalam jangka pendek, keluk hasil memang telah dikekalkan, dan nampaknya terdapat pulangan 1~2 kali ganda.

Dengan menetapkan stop loss, anda membayar harga kehilangan beberapa sen setiap minit dan setiap saat sebagai pertukaran untuk memastikan kedudukan anda semasa turun naik yang besar.

Kedudukan itu tidak hilang Tetapi adakah semuanya berbaloi? ……