[TOC]

Strategi adalah berisiko dan pelaburan harus dibuat dengan berhati-hati Strategi yang disediakan kali ini hanya untuk percubaan modal kecil dan tidak menjamin keuntungan.

1. Strategi Kadar Pembiayaan Perpetual Binance

Kontrak Kekal dan Kadar Pembiayaan

Pada mulanya, hanya terdapat kontrak penghantaran dalam bulatan mata wang kripto Kemudian, BitMEX secara inovatif melancarkan kontrak kekal, yang sangat popular pada masa ini, kebanyakan bursa arus perdana menyokong kontrak kekal.

Semakin jauh tarikh penghantaran kontrak penghantaran dan semakin besar turun naik harga, semakin besar sisihan antara harga kontrak dan harga spot Akan tetapi, pada tarikh penghantaran, kontrak akan diselesaikan secara paksa pada harga spot. jadi harga akan sentiasa kembali normal. Tidak seperti kontrak penghantaran yang dihantar secara berjadual, kontrak kekal boleh dipegang selama-lamanya Mekanisme diperlukan untuk memastikan harga kontrak konsisten dengan harga spot, iaitu mekanisme kadar pembiayaan. Jika harga adalah menaik untuk satu tempoh masa dan terdapat ramai orang pergi panjang, harga kekal akan lebih tinggi daripada harga spot Pada masa ini, kadar pembiayaan secara amnya positif, iaitu, pihak yang lama perlu membayar pihak pendek yuran berdasarkan kedudukan Semakin besar sisihan pasaran, semakin tinggi kadar pembiayaan Semakin tinggi, semakin banyak spread cenderung jatuh. Melanjutkan kontrak kekal adalah bersamaan dengan meminjam wang dan menambah leverage, dan dana mempunyai kos untuk digunakan, jadi kebanyakan masa kadar positif ialah 1%. Kadar pendanaan dicaj setiap 8 jam, jadi harga perpetual selalunya sangat dekat dengan harga spot.

Analisis Keuntungan Arbitraj

Kadar pendanaan adalah positif pada kebanyakan masa Jika anda membuat kontrak kekal pendek dan meneruskan kontrak lama dan memegangnya untuk jangka panjang, secara teorinya anda boleh memperoleh faedah kadar pembiayaan positif dalam jangka panjang tanpa mengira kenaikan dan kejatuhan mata wang. harga. Di bawah ini kami akan menganalisis kebolehlaksanaan secara terperinci.

Binance menyediakan sejarah kadar pembiayaan: https://www.binance.com/cn/futures/funding-history/1 Kadar bayaran purata untuk mata wang baru-baru ini (Mac 2021) ialah: Ia boleh dilihat bahawa kadar yuran purata berbilang mata wang adalah melebihi 0.15% (disebabkan pasaran kenaikan harga baru-baru ini, kadar yuran adalah tinggi, tetapi sukar untuk dikekalkan). Mengikut pendapatan baru-baru ini, kadar pulangan harian ialah 0.15%.*3 = 0.45%, tidak mengira faedah kompaun, kadar tahunan ialah 164%. Dengan mengambil kira lindung nilai tempat, leverage berganda niaga hadapan, serta faktor yang tidak menguntungkan seperti kerugian pembukaan, premium dan kedudukan penutup, kadar tahunan hendaklah 100%. Pengeluaran hampir boleh diabaikan. Dalam pasaran bukan lembu, kadar tahunan juga adalah sekitar 20%.

Analisis risiko dan pengelakan

Kadar negatif

Kadar yuran terendah boleh serendah -0.75%. Jika ia berlaku sekali, kerugian adalah bersamaan dengan keuntungan 75 kali ganda kadar yuran 1%. . Selain mengelakkan syiling baharu dan syiling raksasa, penyelesaian yang paling penting ialah mempelbagaikan lindung nilai anda Jika anda melindung nilai lebih daripada 30 syiling pada satu-satu masa, kehilangan satu syiling hanya akan mengambil kira sebahagian kecil. Di samping itu, apabila menghadapi situasi ini, anda perlu menutup kedudukan terlebih dahulu, tetapi disebabkan oleh yuran pengendalian dan kos penutupan, anda tidak boleh menutup kedudukan apabila anda menghadapi kadar negatif Secara umumnya, anda boleh menutup kedudukan untuk mengelakkan kadar di bawah -0.2%. Secara amnya, apabila kadar yuran negatif, harga kekal adalah lebih rendah daripada harga semerta, dan premium negatif memungkinkan untuk membuat keuntungan selepas ditolak yuran pengendalian.

Perubahan Premium

Secara amnya, kadar yuran positif bermakna niaga hadapan kekal mempunyai premium berbanding niaga hadapan lani Jika premiumnya tinggi, anda mungkin boleh memperoleh pulangan premium tertentu Sudah tentu, strategi sentiasa memegang kedudukan untuk masa yang lama, jadi bahagian ini daripada keuntungan tidak akan dimakan. Berhati-hati untuk tidak membuka kedudukan pada premium negatif yang tinggi Sudah tentu, dalam jangka panjang, masalah perubahan premium boleh diabaikan.

Risiko pembubaran kontrak

Disebabkan oleh lindung nilai yang pelbagai, bahagian risiko ini adalah lebih kecil, dengan mengambil leverage kekal 2x sebagai contoh, terdapat kemungkinan panggilan margin hanya melainkan harga keseluruhan meningkat sebanyak 50%, dan disebabkan lindung nilai spot, tidak ada. kerugian pada masa ini. Anda hanya perlu menutup kedudukan dan memindahkan dana, atau anda boleh memastikan bahawa margin boleh ditingkatkan pada bila-bila masa. Lebih tinggi leverage kekal, lebih tinggi kadar penggunaan modal, dan lebih besar risiko pembubaran kontrak.

Pasaran beruang jangka panjang

Dalam pasaran lembu, yuran kebanyakannya positif, dan yuran purata banyak syiling boleh melebihi 2%, dan kadangkala terdapat yuran yang sangat tinggi. Jika pasaran bertukar menjadi pasaran beruang jangka panjang, kadar purata akan berkurangan dan kebarangkalian kadar negatif yang besar akan meningkat, yang akan mengurangkan pulangan.

Idea strategi khusus

1. Menapis mata wang secara automatik atau menentukan mata wang secara manual Anda boleh merujuk kepada kadar pembiayaan sejarah dan berdagang hanya apabila ambang melebihi.
2. Dapatkan kadar semasa Apabila ia melebihi ambang yang ditetapkan, mula meletakkan niaga hadapan dan pesanan lani untuk lindung nilai pada masa yang sama untuk menetapkan nilai tertentu.
3. Jika harga satu syiling meningkat terlalu banyak, strategi boleh menutup kedudukan secara automatik untuk mengelakkan risiko berterusan yang berlebihan.
4. Jika kadar yuran mata wang tertentu terlalu rendah, anda perlu menutup kedudukan anda untuk mengelak daripada dikenakan bayaran.
5. Memandangkan tiada keperluan untuk kelajuan pembukaan, pesanan aisberg digunakan untuk membuka dan menutup kedudukan untuk mengurangkan kesan.

ringkaskan

Strategi pembawa yuran mempunyai risiko keseluruhan yang rendah, kapasiti modal yang besar, agak stabil, dan tidak membawa keuntungan yang tinggi. Sesuai untuk mereka yang mencari arbitraj berisiko rendah. Jika anda mempunyai dana terbiar di bursa, anda boleh mempertimbangkan untuk menjalankan strategi ini. Pada masa ini hanya pertukaran Binance disokong, dan lebih banyak pertukaran akan dipertimbangkan untuk sokongan pada masa hadapan.

2. Strategi Grid Spot (menyokong semua pertukaran spot)

Prinsip Strategi

Untuk rujukan, sila rujuk artikel: https://www.fmz.com/digest-topic/5930

Jika harga Bitcoin akan sama seperti sekarang pada masa hadapan, apakah strategi yang akan anda pakai untuk mengaut keuntungan? Cara mudah untuk difikirkan ialah menjual apabila harga naik dan membeli apabila harga turun, dan kemudian tunggu harga pulih dan peroleh perbezaan. Bagaimana untuk melaksanakannya secara khusus? Anda perlu menjual pada harga tertentu apabila harga naik Jika anda menjual terlalu awal, anda pasti akan kehilangan wang Begitu juga, jika anda membeli terlalu awal, anda juga akan mendapat lebih sedikit. Strategi grid sesuai untuk situasi ini.

Strategi grid adalah untuk membeli dan menjual pada harga tetap, dan anda boleh menetapkan berbilang kumpulan julat belian dan jualan, seperti 8000-8500, 8500-9000. Strateginya adalah untuk membeli 0.1 syiling pada 8,000 yuan, menjual 0.1 syiling apabila ia meningkat kepada 8,500, menjual 0.1 syiling apabila ia terus meningkat kepada 9,000, dan membeli 0.1 syiling lagi apabila ia jatuh kepada 8,500. Ambil perhatian bahawa grid hanya akan menyenaraikan harga di hujung julat yang lain jika transaksi selesai pada satu hujung. Dengan cara ini, strategi sentiasa membeli rendah dan menjual tinggi Juga ambil perhatian bahawa syiling yang dibeli dan dijual adalah sama, jadi apabila harga kembali ke harga awal, syiling strategi kekal tidak berubah, tetapi wang meningkat.

Grid strategi ini dibahagikan kepada grid aritmetik dan grid geometri. Hamparan grid grid aritmetik ditetapkan Sebagai contoh, jika had bawah dan atas julat harga ditetapkan kepada 10,000-20,000 masing-masing, dan bilangan grid ditetapkan kepada 5, spread ialah (20,000-10,000)/. (5-1) = 2,500. Grid ialah 10000-12500, 12500-15000, 15000-17500, 17500-20000 masing-masing. Jika harga adalah 14500 apabila strategi dilancarkan, maka pesanan beli 10000 dan 12500, dan pesanan jual 17500 dan 20000 akan diletakkan masing-masing. Jika transaksi selesai pada sebarang harga, pesanan akan dibuat di hujung grid yang lain. Semakin rendah harga pesanan grid aritmetik, semakin tinggi margin keuntungan Kumpulan pertama 10,000-12,500 ialah 25%, dan margin keuntungan kumpulan terakhir 17,500-20,000 ialah 14.3%.

Prinsip grid geometri adalah serupa dengan grid aritmetik, kecuali margin keuntungan setiap kumpulan grid adalah sama, tetapi perbezaan harga adalah berbeza Had bawah dan atas julat harga yang sama ditetapkan kepada 10000-20000 masing-masing, dan bilangan grid ditetapkan kepada 5, dengan 10000 grid masing-masing -11892.07,11892.07-14142.13,14142.13-16817.92,16817.92-20000. Dengan cara ini, margin keuntungan setiap kumpulan grid ialah 18.9%.

Pengiraan grid aritmetik adalah mudah dan jelas, dan margin keuntungan geometri kekal konsisten. Keputusan operasi sebenar adalah serupa.

Strategi keadaan pasaran yang terpakai dan risiko

Strategi grid bukan strategi bebas risiko Memilih grid bermakna anda percaya pasaran akan kekal tidak menentu dan harga akan kembali ke keadaan asalnya tanpa mengira sama ada ia naik atau turun. Jika anda meninggalkan strategi grid kerana harga naik atau turun terlalu banyak, anda akan mengalami kerugian sebenar. Strategi grid tidak sesuai untuk pasaran meningkat atau menurun secara unilateral, dan kerugian sementara akan berlaku apabila mengira keuntungan dan kerugian terapung.

Selain digunakan untuk membuat keuntungan daripada pembelian dan penjualan berulang dalam pasaran yang tidak menentu, strategi grid juga boleh digunakan untuk menghentikan keuntungan atau meningkatkan kedudukan. Jika anda ingin mengosongkan kedudukan Bitcoin anda melebihi 40,000, anda boleh menetapkan had grid kepada 40,000, mengira pelaburan, dan jika ia meningkat kepada lebih daripada 40,000 yuan, grid akan berhenti berjalan, operasi pembubaran akan selesai, dan anda akan juga memperoleh sedikit wang daripada turun naik dalam tempoh Begitu juga, wang juga boleh digunakan untuk meningkatkan kedudukan secara beransur-ansur dan membeli di bahagian bawah.

menggambarkan

1. Strategi boleh diuji secara langsung, dan disyorkan untuk menentukan parameter yang sesuai berdasarkan yuran transaksi dan situasi anda sendiri.
2. Jumlah dana = dana yang diperlukan untuk membuat pesanan beli + jumlah nilai syiling yang diperlukan untuk membuat pesanan jual
3. Strategi ini memerlukan membuat pesanan lebih awal Jika dana atau syiling tidak mencukupi, strategi akan mendorong anda untuk membeli atau menjual.
4. Strategi grid perlu dijalankan untuk masa yang lama, dan akan ada kerugian terapung jangka panjang, dan ia tidak boleh membuat keuntungan yang stabil.
5. Grid tidak boleh ditetapkan terlalu padat dan perlu dapat menampung yuran transaksi.
6. Had bawah dan atas julat harga perlu dinaikkan dengan sewajarnya, jika tidak, ia akan mudah dilampaui.

3. Strategi Grid Kontrak Perpetual Binance

Prinsip Strategi Grid Mampan

Berdagang pada kontrak kekal terpinggir USDT pada Binance Futures, berbanding grid spot, tidak memerlukan pegangan syiling kepada pendek, semua transaksi dan pengiraan keuntungan dilakukan dalam USDT, dan leverage boleh ditambah. Oleh itu, berbanding dengan strategi grid spot, grid kekal adalah lebih mudah dan lebih mudah, tetapi sudah tentu ia juga meningkatkan risiko pembubaran. Strategi grid tidak dapat menjamin pulangan dan hanya sesuai untuk pasaran yang tidak menentu. Binance juga secara rasmi menyediakan alat perdagangan grid, dan perbezaannya tidak begitu besar.

Prinsip strategi grid khusus adalah sama seperti grid spot, sila rujuk artikel perpustakaan ini: https://www.fmz.com/digest-topic/5930.

Strategi ini memerlukan menetapkan dua parameter utama: nilai transaksi grid dan nisbah jarak grid. Jika nisbah selang ditetapkan kepada 0.01 dan nilai transaksi ditetapkan kepada 500, maka bagi setiap kenaikan 1% dalam harga mata wang urus niaga, 500 USDT akan dipendekkan, dan perkara yang sama berlaku untuk long apabila harga jatuh. Strategi grid bergantung pada turun naik untuk membuat keuntungan Jika harga kembali kepada harga awal pada masa hadapan, semua keuntungan grid akan direalisasikan. Jika terdapat aliran bebas yang jelas, seperti peningkatan 100% dalam satu hari, grid akan mengalami kerugian terapung yang jelas, malah terdapat risiko pembubaran jika nilai transaksi terlalu besar. Selain itu, pasangan dagangan perlu aktif supaya ia boleh didagangkan dengan kerap dan meningkatkan keuntungan.

Risiko Strategik

1. Risiko pembubaran mempunyai pengaruh, dan strategi grid adalah untuk meningkatkan kedudukan berbanding trend Jika kedudukan terlalu besar, ia mungkin akan dibubarkan.
2. Ralat API Jika kedudukan dikembalikan dengan kelewatan atau data salah, ia akan menyebabkan keabnormalan strategi
3. Kerugian kadar. Risiko dalam aspek ini tidak besar.

4. Strategi Frekuensi Tinggi Perpetual Binance

Prinsip Strategi

Untuk butiran, sila rujuk artikel ini: https://www.fmz.com/digest-topic/6228

Dapatkan dagangan terkini, kedalaman dan kedudukan semasa, tentukan arah aliran berdasarkan dagangan, dan tentukan saiz kedudukan berdasarkan volum dagangan Jika arah aliran meningkat, buat pesanan belum selesai untuk membuka kedudukan beli dan tutup kedudukan panjang pada masa yang sama Jika anda memegang kedudukan pendek pada masa ini, tutup semuanya terlebih dahulu. Perkara yang sama berlaku untuk menilai arah aliran menurun.

Idea strategi frekuensi tinggi sangat konsisten Strategi saya kali ini menggunakan idea strategi frekuensi tinggi awam saya pada tahun 2014 dan strategi penuai daun bawang OKCoin. Kod sumber kedua-dua strategi ini boleh didapati di FMZ Jika anda memahami kedua-dua strategi ini dengan teliti, perdagangan frekuensi tinggi tidak akan mempunyai rahsia untuk anda.

• Robot Strategi Frekuensi Tinggi Bitcoin Mudah pada tahun 2014
• Pemindahan OKCoin Leek Harvester

Risiko Strategik

Terdapat risiko apabila membuka kedudukan, tetapi kelebihan frekuensi tinggi adalah jumlah transaksi yang sangat tinggi Jika anda kalah sekali, anda boleh dengan cepat menebus kerugian dengan berdagang 10 kali lagi dalam jangka masa yang panjang. anjakan adalah sangat kecil. Semakin besar kedudukan, semakin besar risikonya, jadi kedudukan tidak boleh dinaikkan selama-lamanya Mesti ada mekanisme maklum balas negatif tertentu Apabila terdapat lebih banyak kedudukan, lebih banyak kedudukan harus ditutup dan lebih sedikit kedudukan harus dibuka untuk memastikan masa pegangan adalah pendek. Jika anda memegang kedudukan menentang arah aliran, anda akan mengalami kerugian yang besar Oleh itu, strategi direka untuk menilai arah, memastikan anda membuka kedudukan di sebelah arah aliran apabila terdapat kenaikan atau penurunan mendadak, seterusnya mengurangkan. risiko pada kos jangka pendek Trend tidak jelas akan mengakibatkan kerugian kecil yang kerap berlaku.

Strategi ini mempunyai jumlah dagangan yang besar dan sangat sensitif terhadap yuran transaksi Adalah lebih baik untuk mempunyai akaun rebat dengan yuran transaksi negatif, jika tidak, ia akan menjadi sukar untuk membuat wang, anda boleh menggunakan sejumlah kecil dana ia untuk merasai strateginya.

Strategi ini agak cerewet tentang pasangan dagangan Ia memerlukan dagangan aktif dan perbezaan harga Kebanyakan pasangan dagangan tidak sesuai. Mereka boleh diatur mengikut kenaikan harga Jika pasangan dagangan mempunyai kenaikan harga yang besar dan urus niaga kerap, anda boleh mempertimbangkan ujian masa nyata Jika tiada keuntungan, anda perlu menutup robot tepat pada masanya mengelakkan kerugian.