偶然与金融街一位专家聊天，得知“高频统计套利”这一所谓“金融大规模毁灭性武器”的术语。
这种基于3毫秒操作的系统、650纳秒的交换机数据传输、多线程并行以及复杂数学模型和统计规律等，
一系列复杂技术的系统，真能够实现几乎零风险的投资？乍一看，真有些不可思议。。
Jika Anda tidak tahu apa yang akan terjadi, Anda mungkin tidak tahu apa yang akan terjadi.
1, suku bunga statistik Metering statistik adalah strategi metering berbasis model yang menggunakan data perdagangan historis aset untuk mencari pola, menemukan peluang metering antara dua atau lebih aset, dan kemudian menetapkan batas perdagangan dengan menggunakan model yang sesuai dengan pola perubahan harga aset. Sistem trading forex adalah sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading yang menggunakan sistem trading.
Perbedaan ini dapat dilihat dari berbagai faktor.
Keuntungan statistik adalah proses investasi yang didorong oleh model yang menghasilkan keuntungan dengan membangun kombinasi multi-head dan blank head secara bersamaan ketika harga aset menyimpang dari harga teorinya atau harga yang diprediksi model. Karena dua saham berada di industri atau sektor yang sama, kemungkinan besar terjadi penurunan yang sama, dan nilai rata-rata perbedaan harga mungkin terjadi karena harga saham yang dinilai tinggi relatif turun lebih besar daripada harga saham yang dinilai rendah relatif turun; Hal ini juga mungkin terjadi ketika harga naik, maka harga saham yang terdepresiasi relatif naik lebih besar daripada harga saham yang terdepresiasi relatif naik; atau jika harga dua saham jatuh secara tiba-tiba, maka harga yang berbeda akan merata karena kenaikan saham yang terdepresiasi relatif dan penurunan saham yang terdepresiasi relatif.
2. Strategi statistik yang menguntungkan: Ada dua jenis strategi setelan statistik, yaitu strategi transaksi dan analisis komponen utama. Strategi setelan statistik yang paling umum digunakan adalah strategi setelan statistik, yaitu strategi setelan perdagangan, yaitu perdagangan diferensial, yaitu strategi setelan statistik yang melibatkan pembentukan multi-aset sekaligus pembentukan multi-aset dan posisi kedua aset pada saat yang sama pada saat yang sama. Ini adalah strategi netral pasar yang dapat mengimunisasi risiko pasar dan mendapatkan keuntungan rendah risiko dengan menangkap peluang harga yang relatif salah antara dua atau lebih aset. Menghasilkan keuntungan dengan menganalisis perbedaan antara harga aset yang sebenarnya dan harga yang diprediksi model. Ketika harga aset yang sebenarnya lebih tinggi dari harga yang diprediksi model, itu berarti bahwa harga aset itu terlalu tinggi, dan menjual aset itu, menunggu sampai harga aset yang sebenarnya sama dengan harga yang diprediksi model. Kemudian membeli aset tersebut untuk meratakan posisi kosong sebelumnya. Sebaliknya, operasi sebaliknya dilakukan.
3. perkembangan perdagangan terprogram di dalam negeri dan luar negeri. Karena perkembangan dana digital yang pesat dalam 10 tahun terakhir, perdagangan terprogram telah mendapatkan perhatian dan aplikasi yang semakin meningkat. Menurut statistik New York Stock Exchange, jumlah transaksi terprogram dalam beberapa tahun terakhir tetap sekitar 30% dari total transaksi di New York Stock Exchange. Dari laporan Goldman Sachs, transaksi terprogram dapat menghasilkan keuntungan besar bagi investor. Pada tahun 2009, total transaksi terprogram Goldman Sachs sekitar 50% dari total transaksi terprogram di New York Stock Exchange, meningkat hampir dua kali lipat dari 27% pada akhir 2008. Pada kuartal kedua 2009, Goldman Sachs memiliki 46 hari perdagangan dengan laba per hari lebih dari $100 juta. Pada kuartal ketiga 2009, ada 36 hari perdagangan dengan laba per hari lebih dari $100 juta, dan hanya satu hari yang mengalami kerugian di kuartal tersebut.
4. perdagangan terprogram di Cina masih dalam tahap awal, di pasar futures, terutama dengan menggunakan strategi perdagangan tren garis pendek dan ultra pendek untuk berspekulasi pada komoditas berjangka, di pasar sekuritas, broker utama menggunakan perdagangan terprogram untuk memanfaatkan dana yang diperdagangkan di bursa. Sebagian besar yang terbaik dilakukan di dalam negeri adalah oleh satu tim, dan Guo Taijunan adalah salah satu perwakilan penting.
5. Keuntungan Statistik: Strategi Hedging Utama Dalam Investasi Kuantitatif
Keuntungan statistik adalah strategi hedging yang umum digunakan dalam bidang investasi kuantitatif. Keuntungan statistik adalah dengan melakukan analisis statistik terhadap data historis untuk mencari perubahan tertentu dalam harga atau tingkat laba aset, dan kemudian menggunakan metode hedging untuk membangun portofolio untuk menangkap deviasi sementara harga aset dari nilai dasarnya.
Teknik keuntungan statistik didasarkan pada pengetahuan tentang teori harga, teori keputusan statistik, teori permainan, teknik pengenalan pola statistik, metode analisis urutan waktu, pemodelan ekonomi pengukuran, metode komputasi modern, dan lain-lain. Ini adalah teknik investasi yang kompleks dan multidisiplin.
Ada empat strategi utama yang digunakan untuk keuntungan statistik:配对交易策略(Pairs Trading)；多因子套利策略(Multi-factor Model)；均值回归策略(Mean-reverting Strategies)；协整套利策略(Cointegration)。
6 Rahasia: Namun, tidak boleh diabaikan bahwa model investasi otomatis matematika komputer ini juga memiliki beberapa kelemahan fatal: Model mengasumsikan bahwa asumsi dan hasil perhitungan dibuat berdasarkan statistik sejarah, tetapi statistik sejarah tidak pernah dapat sepenuhnya mencakup fenomena masa depan;