【Sistem Perdagangan CTA Gabungan Baru】(Edisi Publik Adaptif Multi-faktor + Multi-variasi + Multi-strategi)

【Sistem Perdagangan CTA Gabungan Baru】(Edisi Publik Adaptif Multi-faktor + Multi-variasi + Multi-strategi)

Modul strategi komposit yang memberikan keuntungan stabil selama 1.000 hari pasar bullish dan bearish

Halo rekan-rekan pedagang, setelah beberapa tahun pengujian di dunia nyata, saya sangat senang berbagi modul sistem perdagangan CTA gabungan ini dengan Anda. Strategi ini mempertahankan ide kombinasi multi-faktor, multi-variasi, multi-periode dan multi-strategi, termasuk lusinan sub-strategi seperti tren, pita, guncangan, dan alternatif. Periode penyimpanan berkisar dari beberapa hari hingga beberapa minggu, dan kapasitas strateginya sangat besar, sehingga cocok untuk operasi jangka panjang dengan dana besar. Titik keuntungan dari strategi ini adalah mengikuti fluktuasi yang ditimbulkan oleh produk aktif dan pasar aktif. Periode penelusuran kembali strategi adalah penurunan pasar jangka panjang dan fluktuasi yang tidak teratur. Hal yang paling menonjol dari strategi ini adalah strategi ini telah melalui pengujian waktu nyata selama lebih dari 800 hari (alamat waktu nyata ada di akhir artikel), dan telah bertahan baik di pasar bullish maupun bearish. Strategi ini akan diperkenalkan secara rinci di bawah.

Hello~Welcome come to my channel！

Selamat datang semua trader di channel saya. Saya Zuoshoujun, seorang Quant Developer, yang mengembangkan strategi trading full-stack seperti CTA & HFT & Arbitrage. Berkat platform FMZ, saya akan berbagi lebih banyak konten terkait pengembangan kuantitatif di saluran kuantitatif saya dan bekerja dengan semua pedagang untuk menjaga kemakmuran komunitas kuantitatif.

Untuk informasi lebih lanjut, silakan kunjungi saluran saya ~ Saya menunggu Anda di sini【Pondok Kuantitatif Sang Pembuat】

1. Strategi Perdagangan CTA

Nama lengkap strategi CTA adalah Commodity Trading Advisor Strategy, yang juga dikenal sebagai strategi berjangka terkelola. Ini adalah bentuk dana yang dikelola oleh manajer profesional yang mengejar keuntungan absolut, menggunakan dana yang dipercayakan klien untuk berinvestasi di pasar berjangka dan opsi, dan membebankan biaya konsultasi investasi yang sesuai. Pada tahun 1949, Richard Donchuan, seorang pialang sekuritas Amerika, mendirikan dana berjangka pertama yang ditawarkan kepada publik, yang menandai lahirnya dana CTA. Dana ini mulai meningkat pada tahun 1970-an, dan pada abad ke-21, skala pengelolaan dana menggunakan strategi CTA mulai meningkat. meledak. pertumbuhan. Dana CTA yang terwakili secara global meliputi: Yuansheng Asset Management, Aspect Capital, Transtrend B.V., dll.

Dalam hal pendekatan investasi, ada dua kategori utama dana CTA. Yang pertama adalah CTA subjektif, yang berarti bahwa manajer dana secara subjektif menilai tren dan memutuskan waktu pembelian dan penjualan berdasarkan fundamental, penelitian atau pengalaman perdagangan; yang kedua adalah CTA kuantitatif, yang bertujuan untuk membangun model strategi perdagangan kuantitatif melalui analisis. model menghasilkan sinyal beli dan jual untuk membuat keputusan investasi. Dari perspektif strategi spesifik, CTA dapat dibagi menjadi strategi tren, pembalikan, dan arbitrase ayunan. Strategi tren mengacu pada pelacakan tren periode target perdagangan yang berbeda dan melakukan operasi panjang atau pendek; strategi pembalikan mengacu pada penggunaan fluktuasi pembalikan harga target untuk melakukan transaksi terbalik; strategi arbitrase termasuk arbitrase lintas periode, arbitrase lintas produk , dan arbitrase berjangka-spot. Arbitrase dan arbitrase biaya pendanaan, dll. Saat ini, strategi CTA kuantitatif secara kasar dapat dibagi menjadi dua kategori: satu adalah CTA tradisional berdasarkan strategi berbasis aturan, dan yang lainnya adalah CTA prediktif berdasarkan pembelajaran mesin dan pembelajaran mendalam. CTA tradisional sebagian besar menggunakan model linear, yang sangat mudah ditafsirkan dan universal, tetapi memiliki hasil yang lebih rendah dan mengharuskan pengguna memiliki lebih banyak pengalaman untuk mengoptimalkannya. CTA prediktif membutuhkan cadangan faktor dan matematika yang lebih sistematis, serta banyak pengetahuan tentang penggunaan dan kombinasi model prediksi nonlinier. Berbagai strategi dan metodologi CTA memiliki kelebihan dan kekurangannya sendiri, dan investor perlu memilih dan mencocokkannya secara independen.

2. Sistem perdagangan CTA komposit berdasarkan berbagai faktor + berbagai variasi + berbagai strategi

Strategi ini didasarkan pada ide-ide perdagangan frekuensi rendah, mengikuti tren, keuntungan kecil, dan bunga majemuk. Strategi ini mempraktikkan kombinasi berbagai faktor, berbagai variasi, berbagai strategi, dan berbagai dimensi, serta telah mencapai kondisi yang relatif aman dan stabil. Beberapa sub-strategi adalah sebagai berikut:

● Strategi tren: Efek momentum umum terjadi di pasar keuangan karena berbagai efek keuangan perilaku. Kami menggunakan pustaka faktor tren multidimensi yang dikembangkan secara independen untuk melakukan pemantauan segala cuaca dari berbagai dimensi informasi pasar dan dimensi waktu + berbagai rencana keluar perlindungan (faktor keluar agregasi sinyal, perlindungan adaptif dinamis, keluar dari kelelahan ekstrem).

● Strategi regresi: Efek regresi juga banyak terdapat di pasar keuangan. Kami menggunakan pustaka faktor guncangan multidimensi yang dikembangkan secara independen untuk menangkap kondisi jenuh beli dan jenuh jual di semua level, melakukan transaksi regresi, dan melakukan lindung nilai terhadap sinyal tren.

● Strategi band: Berdasarkan liku-liku pergerakan tren pasar, perdagangan band dilakukan berdasarkan tren multidimensi. Sinyal anti-kelemahan dan anti-berhenti ditangkap dalam tren untuk menambah atau mengurangi posisi, yang digunakan untuk menghaluskan kurva tren.

● Strategi alternatif: jenis strategi lain, termasuk strategi statistik, strategi anomali, dll.

Pada saat yang sama, strategi ini juga memberi perhatian besar pada pengendalian risiko dan pengelolaan dana. Selalu ingat kalimat ini: “Saat melakukan perdagangan CTA, selalu utamakan pengendalian risiko dan selalu berhati-hati.” Pedagang perlu menetapkan tingkat toleransi risiko mereka sendiri. Sistem pengendalian risiko mencakup tetapi tidak terbatas pada manajemen eksposur risiko, pengendalian posisi volatilitas sinyal tunggal, prinsip stop loss/keluar, manajemen risiko portofolio, umpan balik pasar dan mekanisme penyesuaian adaptif kurva modal strategi. Perlu dicatat bahwa strategi CTA bukanlah strategi brute force, tetapi strategi beta yang mengikuti pasar. Strategi ini mengikuti keuntungan saat pasar berfluktuasi, dan mengambil tindakan defensif untuk mengurangi kerugian saat pasar berfluktuasi tidak teratur. Strategi CTA harus lebih tangguh dan memiliki jangka waktu lebih panjang daripada keuntungan yang eksplosif, mirip dengan hubungan antara buaya dan cheetah di dunia hewan.

3. Kinerja strategi dan karakteristik laba rugi dalam kondisi pasar yang berbeda

■ Strategi ini berlaku untuk kontrak berbasis mata uang dan berbasis U. Beberapa variasi dapat dikonfigurasikan dalam kontrak berbasis U, tetapi laba rugi dihitung berdasarkan U. Beberapa pengguna optimis tentang mata uang digital itu sendiri dalam jangka panjang, dan mereka juga dapat memegang mata uang tersebut untuk membuat kontrak berbasis mata uang yang sesuai. Keuntungan dan kerugian dihitung berdasarkan mata uang. Hal ini dapat mencapai efek peningkatan berbasis mata uang dan memperoleh pengembalian alfa yang melampaui nilai pasar secara keseluruhan.

■ Hasil backtest ditampilkan secara terpisah untuk kontrak berbasis koin kuartal OKX dan kontrak berbasis Binance swap U. Data kontrak berbasis koin OKX lebih panjang, dan Anda dapat mengamati kinerja beberapa pasar bull dan bear dari tahun 2018 hingga sekarang. Binance U Data kontrak berbasis EMA sebagian besar berasal dari tahun 2020. Sebagai permulaan, kita dapat mengamati kinerja putaran strategi bull dan bear ini. Uji ulang menggunakan uji biaya Taker 0,06%.

■ Strategi ini sangat meyakini bahwa universalitas dan ketahanan adalah hal utama dari strategi CTA (jika Anda ingin menggunakan kekuatan, Anda perlu mempelajari strategi khusus lainnya). Semua pengujian dan perdagangan aktual menggunakan parameter yang sama, dan produk yang berbeda juga menggunakan parameter yang sama. parameter. Untuk memverifikasi kekokohan strategi, strategi ini juga diterapkan pada lebih dari selusin jenis komoditas berjangka domestik untuk pengujian, dan juga mencapai pengembalian yang baik, yang akan ditunjukkan satu per satu di bawah ini.

■ Dalam mode risiko normal strategi, penarikan maksimum sekitar 20%. Bergantung pada fluktuasi pasar, pengembalian tahunan diharapkan menjadi 40%-150%. Pengguna dapat menambah atau mengurangi paparan risiko mereka dari tahun ke tahun sesuai dengan sesuai dengan preferensi risiko mereka sendiri. Risiko dan pengembalian disatukan.

■ Backtest yang baik tidak berarti apa-apa. Strategi ini telah dipraktikkan di platform FMZ sejak 2021. Meskipun telah dimodifikasi dan disesuaikan berkali-kali di tengah jalan, akumulasi lebih dari 1.000 hari perdagangan aktual telah menambah banyak kepercayaan terhadap strategi. Masalah dan pengalaman yang dihadapi selama periode ini akan terus dimasukkan ke dalam iterasi baru.

Uji berbasis U: 2020-03-01 hingga 2023-03-30

Pengujian stres komoditas berjangka, untuk memastikan ketahanan strategi yang kuat, menggunakan komoditas berjangka domestik untuk pengujian stres, dan tidak melakukan optimasi khusus dan menggunakan parameter yang sama! Produk yang diuji adalah semua produk campuran dari semua sektor, dengan dana yang didistribusikan secara merata, termasuk perak, aluminium Shanghai, tembaga Shanghai, emas, aspal, bahan bakar minyak, kumparan canai panas, nikel Shanghai, tulangan, karet, baja tahan karat, stirena, jagung , bijih besi, kokas, batu bara kokas, telur, plastik, babi hidup, bungkil kedelai, minyak kelapa sawit, polifenilen oksida, apel, kapas, kurma merah, kaca, soda abu, ferosilikon, silikomangan, gula, PTA, batu bara termal, 500 CSI , 300 SSE, obligasi treasury 10 tahun, obligasi treasury 2 tahun, minyak mentah. Dapat dilihat bahwa strategi ini tetap stabil kinerjanya selama beberapa dekade terakhir, dengan laba yang stabil dalam jangka menengah dan panjang, yang menunjukkan kemampuan beradaptasi yang luar biasa dari kelompok strategi ini.

4. Mode Kerjasama:

Strategi ini telah dipraktikkan selama lebih dari 1.000 hari sejak 2021, melewati pasar bullish dan bearish, dan memiliki tingkat kredibilitas dan verifikasi tertentu. Alamat perdagangan sebenarnya adalah: Sistem Perdagangan CTA Gabungan Baru - Paparan Risiko Umum

(Catatan: Untuk menghindari kurva yang digambar sendiri, kinerja platform real-time pihak ketiga CoinCOIN ditampilkan secara bersamaan, dan akun yang ditampilkan adalah akun dengan kurs biasa Binance.)

Kuantifikasi bukanlah mesin gerak abadi, juga bukan mahakuasa, tetapi harus menjadi arah perdagangan masa depan dan layak dipelajari dan digunakan oleh setiap pedagang! Semua pedagang dipersilakan untuk menunjukkan kekurangan, berdiskusi bersama, belajar dan berkembang bersama, menunggangi ombak di pasar yang bergejolak, dan terus maju.

● Lebih banyak rencana kerja sama: Strategi ini memiliki kapasitas besar dan lebih cocok untuk operasi jangka menengah dan panjang dari dana besar. Selamat datang semua orang besar untuk bekerja sama dengan kami. Kami akan mempertahankan sikap kerja sama yang terbuka dan saling menguntungkan terhadap setiap individu dan lembaga yang membutuhkan. Kami menantikan diskusi Anda. Kerja sama yang disesuaikan berdasarkan kebutuhan Anda, preferensi risiko, dll.

Strategi arbitrase statistik lindung nilai netral stabil jangka panjang lainnya dengan risiko eksposur panjang dan pendek nol, strategi stabil untuk mendapatkan alpha berlebih tanpa mengekspos risiko beta pasar: Arbitrase Statistik Lindung Nilai Netral Baru

Jika Anda memiliki selera risiko yang lebih tinggi, lebih menyukai keuntungan dan kerugian jangka pendek, dan memiliki kebutuhan untuk perdagangan jangka pendek, Anda dapat memeriksa strategi frekuensi tinggi stabil lainnya dengan pengembalian bulanan sebesar 3% -50% dan tanpa risiko likuidasi: Jaringan pembuat pasar lindung nilai frekuensi tinggi Baru

✱ Informasi kontak (selamat berdiskusi dan belajar bersama)

WECHAT：haiyanyydss TEL：https://t.me/JadeRabbitcm

✱ Fully automatic CTA & HFT & Arbitrage trading system @2018 - 2023