Gambaran Keseluruhan

Strategi ini menghasilkan isyarat perdagangan dengan mengira purata bergerak dua tempoh berbeza dan melukis persilangannya. Apabila purata bergerak jangka pendek melintasi ke atas purata bergerak jangka panjang, kedudukan beli (long) diambil; apabila purata bergerak jangka pendek melintasi ke bawah purata bergerak jangka panjang, kedudukan jual (short) diambil.

Prinsip Strategi

Strategi ini berdasarkan kelebihan purata bergerak – ia dapat membuang rawak dalam siri harga dan mengekstrak trend utama. Strategi menggunakan garis 7 hari dan garis 20 hari untuk membina sistem purata bergerak berganda, dua tempoh yang agak biasa dan jelas.

Apabila purata bergerak jangka pendek melintasi ke atas purata bergerak jangka panjang, ini menandakan harga memasuki trend menaik; apabila purata bergerak jangka pendek melintasi ke bawah purata bergerak jangka panjang, ini menandakan harga memasuki trend menurun. Berdasarkan prinsip ini, kita membeli untuk kedudukan beli atau menjual untuk kedudukan jual.

Secara khusus, strategi mengira purata bergerak mudah 7 hari dan purata bergerak mudah 20 hari. Apabila kedua-dua garis purata bersilang, perubahan trend ditentukan dan isyarat perdagangan dihasilkan. Untuk membezakan jenis persilangan, garis jangka pendek yang lebih besar daripada garis jangka panjang ditakrifkan sebagai trend harga menaik, dan sebaliknya sebagai trend harga menurun. Apabila garis jangka pendek melintasi ke atas garis jangka panjang, iaitu permulaan trend harga menaik, kedudukan beli dimasuki; apabila garis jangka pendek melintasi ke bawah garis jangka panjang, iaitu permulaan trend harga menurun, kedudukan jual dimasuki.

Analisis Kelebihan

(1) Idea strategi adalah jelas dan mudah, mudah difahami dan dilaksanakan.

(2) Sebagai penunjuk pengesanan trend, purata bergerak dapat menapis sebahagian hingar dalam harga dengan berkesan. Penggunaan sistem purata bergerak berganda meningkatkan lagi kestabilan.

(3) Konfigurasi parameter adalah fleksibel, gabungan tempoh boleh dilaraskan untuk memenuhi keperluan perdagangan dalam persekitaran pasaran yang berbeza.

(4) Menggunakan dua tempoh purata bergerak yang biasa digunakan, mudah untuk mengenal pasti isyarat perdagangan yang jelas.

(5) Analisis bantuan visual agak kuat, membolehkan penilaian visual trend, titik penting, dan lain-lain secara intuitif.

(6) Selepas ujian semula strategi, parameter boleh dilaraskan berdasarkan keputusan pengoptimuman untuk meningkatkan pulangan strategi.

Analisis Risiko

(1) Strategi purata bergerak berganda agak sensitif terhadap turun naik pasaran. Dalam pasaran yang bergerak mendatar (oscillating), ia mudah menyebabkan kerugian akibat perdagangan yang kerap.

(2) Bergantung semata-mata pada persilangan purata bergerak mungkin tidak dapat menentukan titik perubahan trend dengan tepat, yang boleh menyebabkan isyarat palsu.

(3) Peraturan agak tegar. Apabila peristiwa mengejut menjejaskan pasaran, strategi tidak dapat membuat pelarasan, yang boleh mengakibatkan kerugian besar.

(4) Parameter yang tidak sesuai juga boleh menyebabkan isyarat palsu atau terlepas peluang perdagangan; oleh itu, ujian dan pengoptimuman yang teliti diperlukan.

Untuk mengurangkan risiko ini, parameter boleh diselaraskan dengan sewajarnya; penunjuk lain boleh ditambah untuk sokongan; strategi henti rugi boleh ditetapkan untuk mengawal kerugian; parameter boleh dilaraskan berdasarkan persekitaran pasaran atau strategi boleh dihentikan sementara.

Arah Pengoptimuman

(1) Menggabungkan dengan penunjuk teknikal lain untuk membentuk strategi gabungan dapat meningkatkan ketepatan isyarat. Sebagai contoh, menambah penunjuk volum; apabila persilangan purata bergerak berlaku bersama dengan peningkatan volum, peluang masuk boleh dipertingkatkan.

(2) Menambah strategi henti rugi dapat mengawal kerugian setiap perdagangan dengan berkesan. Contohnya, apabila harga menembusi julat tertentu purata bergerak, kedudukan semasa (Head position) boleh ditutup.

(3) Uji dan optimumkan gabungan tempoh parameter purata bergerak. Cuba padanan tempoh pantas dan perlahan yang berbeza untuk mencari gabungan parameter terbaik. Selain itu, uji penggunaan purata bergerak eksponen, purata bergerak berwajaran, dan penunjuk purata bergerak lain.

(4) Lakukan pelarasan parameter mengikut instrumen dan persekitaran pasaran yang berbeza. Bagi instrumen yang sangat tidak menentu, tempoh purata bergerak boleh dipendekkan untuk mengurangkan kekerapan perdagangan. Bagi persekitaran pasaran yang cenderung mengikut trend, jurang masa antara dua purata boleh diperbesarkan.

Kesimpulan

Strategi persilangan berganda purata bergerak secara keseluruhannya adalah strategi pengesanan trend yang sangat tipikal dan asas. Ia menentukan perubahan trend harga dengan mengira dua purata bergerak dengan tempoh berbeza dan memerhatikan persilangannya. Apabila purata bergerak jangka pendek melintasi ke atas atau ke bawah purata bergerak jangka panjang, isyarat perdagangan dihasilkan. Idea perdagangan yang ringkas ini mudah dilaksanakan, parameter boleh dilaraskan secara fleksibel, dan ia merupakan strategi peringkat permulaan dalam perdagangan kuantitatif. Walau bagaimanapun, ia juga mempunyai beberapa kelemahan, seperti kepekaan terhadap turun naik pasaran dan kemungkinan isyarat tidak tepat. Dengan menggabungkannya dengan penunjuk teknikal lain, atau menetapkan henti rugi serta mengoptimumkan parameter, strategi ini dapat diperkukuhkan menjadi strategi perdagangan kuantitatif yang sangat praktikal.